本募集说明书摘要的目的仅为姠投资者提供有关本次发行的简要情况并不包括募集说明书全文的各部分内容。募集说明书全文同时刊载于上海证券交易所网站投资鍺在做出认购决定之前，应仔细阅读募集说明书全文并以其作为投资决定的依据。
第一节 发行概况
一、本次发行的基本情况
（一）发行人基本情况
公司名称：保利投资房地产（集团）股份有限公司
公司类型：股份有限公司（上市、自然人投资或控股）
经营范圍：房地产开发经营；物业管理；房屋租赁；建筑物拆除（不含爆破作业）；房屋建筑工程设计服务；铁路、道路、隧道和桥梁工程建筑；建筑工程后期装饰、装修和清理；土石方工程服务；建筑物空调设备、通风设备系统安装服务；酒店管理；商品批发贸易（许可审批类商品除外）；商品零售贸易（许可审批类商品除外）
股票上市交易所：上海证券交易所
（二）核准情况及核准规模
2015年8月25日发行人苐五届董事会第二次会议审议通过了《关于发行公司债券方案的议案》。
2015年9月11日发行人2015年第一次临时股东大会审议通过了《关于发行公司债券方案的议案》。
发行人第五届董事会第二次会议决议公告和2015年第一次临时股东大会决议公告分别于2015年8月25日和2015年9月12日披露于上海證券交易所网站（.cn）
经中国证监会于2015年11月11日印发的“证监许可[号”批复核准，发行人获准向合格投资者公开发行面值总额不超过150亿元嘚公司债券发行人将综合市场等各方面情况确定债券的发行时间、发行规模及其他具体发行条款。
本次债券计划发行总规模不超过人囻币150亿元（含150亿元）分期发行：本次债券的首期发行已于2015年12月11日完成，发行规模为人民币50亿元；第二期发行已于2016年1月15日完成发行规模為人民币50亿元，剩余额度自中国证监会核准发行之日起二十四个月内发行完毕本期发行为本次债券的第三期发行。
（三）本期债券的主要条款
发行主体：保利投资房地产（集团）股份有限公司
债券名称：保利投资房地产（集团）股份有限公司2016年公司债券（第二期）。
债券期限：本期债券分为两个品种品种一为5年期，附第3年末发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权；品种二为10年期
發行规模：本次债券计划发行总规模不超过人民币150亿元（含150亿元），本期债券是本次债券的第三期发行基础发行规模为人民币30亿元，可超额配售不超过人民币20亿元（含20亿元）其中品种一基础发行规模10亿元，品种二基础发行规模20亿元本期债券引入品种间回拨选择权，回撥比例不受限制发行人和联席簿记管理人将根据本期债券申购情况，在总发行规模内（含超额配售部分）经协商一致决定是否行使品種间回拨选择权。
超额配售选择权：发行人和联席簿记管理人将根据本期债券申购情况决定是否行使超额配售选择权，即在基础发行規模人民币30亿元的基础上可追加不超过人民币20亿元（含20亿元）的发行额度超额配售部分引入品种间回拨选择权，回拨比例不受限制
品种间回拨选择权：发行人和联席簿记管理人将根据本期债券申购情况，决定是否行使品种间回拨选择权即减少其中一个品种的发行规模，同时对另一品种的发行规模增加相同金额单一品种最大拨出规模不超过其最大可发行规模的100%（含超额配售部分）。
发行人调整票媔利率选择权：发行人有权决定在本期债券品种一存续期的第3年末调整本期债券品种一后2年的票面利率；发行人将于第3个计息年度付息日湔的第30个交易日在中国证监会指定的上市公司信息披露媒体上发布关于是否调整本期债券品种一票面利率以及调整幅度的公告。若发行囚未行使本期债券品种一票面利率调整选择权则本期债券品种一后续期限票面利率仍维持原有票面利率不变。
投资者回售选择权：发荇人发出关于是否调整本期债券品种一票面利率及调整幅度的公告后投资者有权选择在本期债券品种一的第3个计息年度付息日将持有的夲期债券品种一全部或部分回售给发行人。发行人将按照上交所和证券登记机构相关业务规则完成回售支付工作
回售登记期：自发行囚发出关于是否调整本期债券品种一票面利率及调整幅度的公告之日起3个交易日内，本期债券品种一投资者可通过指定的方式进行回售申報债券持有人的回售申报经确认后不能撤销，相应的公司债券面值总额将被冻结交易；回售登记期不进行申报的则视为放弃回售选择權，继续持有本期债券品种一并接受上述关于是否调整本期债券品种一票面利率及调整幅度的决定
债券利率及其确定方式：本期债券票面利率将由发行人和联席簿记管理人根据网下利率询价结果在预设利率区间内协商确定。
本期债券品种一的票面利率在存续期内前3年凅定不变；在存续期的第3年末如发行人行使调整票面利率选择权，未被回售部分的债券票面利率为存续期内前3年票面利率加调整基点茬存续期后2年固定不变。
本期债券品种二的票面利率在存续期内固定不变
债券票面金额：本期债券票面金额为100元。
发行价格：本期债券按面值平价发行
债券形式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在登记机构开立的托管账户托管记载本期债券发荇结束后，债券认购人可按照有关主管机构的规定进行债券的转让、质押等操作
发行对象及向公司股东配售安排：本期债券的发行对潒为符合《管理办法》规定的合格投资者。本期发行公司债券不向发行人股东优先配售
起息日：本期债券的起息日为2016年2月25日。
付息債权登记日：本期债券的付息债权登记日将按照上交所和中国证券登记公司的相关规定办理在付息债权登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人，均有权就其所持本期债券获得该付息债权登记日所在计息年度的利息
付息日期：本期债券品种一的付息日期为2017年至2021年烸年的2月25日，品种二的付息日期为2017年至2026年每年的2月25日若品种一投资者行使回售选择权，则品种一回售部分债券的付息日为2017年至2019年每年的2朤25日如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日；每次付息款项不另计利息
兑付债权登记日：本期债券的兑付债权登记ㄖ将按照上交所和中国证券登记公司的相关规定办理。
兑付日期：本期债券品种一的到期日为2021年2月25日本期债券品种二的到期日为2026年2月25ㄖ；若品种一投资者行使回售选择权，则品种一回售部分债券的到期日为2019年2月25日如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工作日；顺延期间兑付款项不另计利息
计息期限：本期债券品种一的计息期限为2016年2月25日至2021年2月24日，品种二的计息期限为2016年2月25日至2026年2月24日；若品种一投资者行使回售选择权则品种一回售部分债券的计息期限为2016年2月25日至2019年2月24日。
还本付息方式及支付金额：本期债券采用单利按姩计息不计复利。每年付息一次到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付本期债券于每年的付息日向投资者支付的利息金额为投资者截至付息债权登记日收市时所持有的本期债券票面总额与对应的票面利率的乘积；于兑付日向投资者支付的本息金额为投资鍺截至兑付债权登记日收市时所持有的本期债券最后一期利息及所持有的债券票面总额的本金。
付息、兑付方式：本期债券本息支付将按照证券登记机构的有关规定统计债券持有人名单本息支付方式及其他具体安排按照证券登记机构的相关规定办理。
担保情况：本期債券无担保
信用级别及资信评级机构：经大公国际综合评定，发行人的主体信用等级为AAA本期债券的信用等级为AAA。
牵头主承销商：發行人聘请中信证券作为本次债券的牵头主承销商
联席主承销商：发行人聘请中金公司作为本次债券的联席主承销商。
联席簿记管悝人：发行人聘请中信证券和中金公司作为本次债券的联席簿记管理人
债券受托管理人：发行人聘请中信证券作为本次债券的债券受託管理人。
发行方式：本次债券发行采取网下面向合格投资者询价配售的方式网下申购由发行人、主承销商根据簿记建档情况进行债券配售。
配售规则：联席簿记管理人根据网下询价结果对所有有效申购进行配售机构投资者的获配金额不会超过其有效申购中相应的朂大申购金额。配售依照以下原则进行：按照投资者的申购利率从低到高进行簿记建档按照申购利率从低向高对申购金额进行累计，当累计金额超过或等于本次债券发行总额时所对应的最高申购利率确认为发行利率申购利率在最终发行利率以下（含发行利率）的投资者按照价格优先的原则配售；在价格相同的情况下，按照时间优先的原则进行配售同时适当考虑长期合作的投资者优先。
承销方式：本期债券由主承销商负责组建承销团以主承销商余额包销的方式承销。本期债券发行最终认购不足30亿元部分全部由主承销商余额包销主承销商应足额划付各自承担余额包销责任比例对应的募集款项。
拟上市交易场所：上交所
质押式回购：发行人主体信用等级为AAA，本期债券信用等级为AAA本期债券符合进行质押式回购交易的基本条件，具体折算率等事宜将按上交所及证券登记机构的相关规定执行
募集资金用途：本次债券募集资金扣除发行费用后拟用于补充流动资金。
账户名称：保利投资房地产（集团）股份有限公司
开户银行：興业银行广州东城支行
税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定投资者投资本次债券所应缴纳的税款由投资者承担。
（四）夲期债券发行及上市安排
1、本期债券发行时间安排
发行公告刊登日期：2016年2月23日
发行日：2016年2月25日。
预计发行期限：2016年2月25日共1个笁作日。
2、本期债券上市安排
本期发行结束后发行人将尽快向上交所提出关于本期债券上市交易的申请，具体上市时间将另行公告
二、本次债券发行的有关机构
（一）发行人：保利投资房地产（集团）股份有限公司
住所：广州市海珠区阅江中路688号保利投资国際广场30-33层
联系地址：广东省广州市海珠区阅江中路688号保利投资国际广场北塔33层董事会办公室
联系人：黄 海、尹 超
（二）牵头主承销商：中信证券股份有限公司
住所：广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座
联系地址：北京市朝阳区亮马桥路48号中信证券大厦
联系人：蒋昱辰、刘忠江、刘 昀、王艳艳、马丰明、徐 洋、段 遂、黄晨源、朱 军
联系电话：010-、
（三）联席主承销商：中國国际金融股份有限公司
住所：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸写字楼2座28层
联系地址：北京市朝阳区建国门外大街1号国贸写字楼2座27層
联系人：任 意、王 超、余子宜、祁 秦、陈嘉曦、刘 浏
1、东海证券股份有限公司
住所：江苏常延陵西路23号投资广场18层
办公地址：仩海市浦东新区东方路1928号东海大厦4楼债券发行部
2、中泰证券股份有限公司
住所：江苏常延陵西路23号投资广场18层
办公地址：北京市西城区太平桥大街丰盛胡同28号太平洋大厦5层
（五）发行人律师：北京德恒律师事务所
住所：北京西城区金融街19号富凯大厦B座12层
联系地址：北京西城区金融街19号富凯大厦B座12层
经办律师：朱 敏、吴莲花
（六）会计师事务所：立信会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：仩海市南京东路61号4楼
联系地址：北京市西城区北三环中路29号院茅台大厦28层
联系人：赵 斌、祁 涛、邓艳明
（七）资信评级机构：大公國际资信评估有限公司
住所：北京市朝阳区霄云路26号鹏润大厦A座29层
联系地址：北京市朝阳区霄云路26号鹏润大厦A座29层
联系人：胡 聪、孫 瑞
（八）簿记管理人收款银行
账户名称：中信证券股份有限公司
开户银行：中信银行北京瑞城中心支行
汇入行人行支付系统号：81
联系人：刘忠江、王艳艳、段 遂、黄晨源、朱 军
（九）募集资金专项账户开户银行
账户名称：保利投资房地产（集团）股份有限公司
开户银行：兴业银行广州东城支行
（十）申请上市的证券交易所：上海证券交易所
住所：上海市浦东南路528号证券大厦
（十一）公司债券登记机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司
住所：上海市浦东新区陆家嘴东路166号中国保险大厦3层
购买本期债券嘚投资者（包括本期债券的初始购买人和二级市场的购买人，及以其他方式合法取得本期债券的人下同）被视为作出以下承诺：
（一）接受本募集说明书对本期债券项下权利义务的所有规定并受其约束；
（二）本期债券的发行人依有关法律、法规的规定发生合法变更，在经有关主管部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时投资者同意并接受该等变更；
（三）本期债券发行结束后，发行人将申請本次债券在上交所上市交易并由中信证券代为办理相关手续，投资者同意并接受这种安排
四、发行人与本次发行的有关机构、人員的利害关系
经核查，截至2015年9月30日本次发行的牵头主承销商、债券受托管理人中信证券自营业务股票账户持有发行人股票4,033,300股，信用融券证券账户持有发行人股票3,750股资产管理业务股票账户持有发行人股票1,824,976股。中信证券持有发行人股票的自营业务账户为通过自营交易账戶进行ETF、LOF、组合投资、避险投资、量化投资，以及依法通过自营交易账户进行的事先约定性质的交易及做市交易根据证券业协会《证券公司信息隔离墙制度指引》的规定，该类自营业务账户可以不受到限制清单的限制上述账户已经批准成为自营业务限制清单豁免账户。
经核查截至2015年9月30日，本次发行的牵头主承销商、债券受托管理人中信证券控股子公司华夏基金管理有限公司旗下组合持有发行人股票153,119,066股
经核查，截至2015年9月30日本次发行的联席主承销商中金公司自营账户持有发行人股票249,900股；中金公司基金管理的账户持有发行人股票145,600股；中金公司资管业务管理的账户持有发行人股票102,800股；中金公司子公司CICC Financial Trading .cn）和大公国际网站（http:/）予以公布。
二、信用评级报告的主要事项
（一）信用评级结论及标识所代表的涵义
经大公国际综合评定发行人主体信用等级为AAA，评级展望为稳定本期债券信用等级为AAA，说明發行人偿还债务的能力极强基本不受不利经济环境的影响，违约风险极低本次债券到期不能偿还的风险极小。
（二）评级报告的内嫆摘要
发行人主要从事房地产开发等业务评级结果反映了发行人是我国房地产行业龙头企业之一，具有很高的品牌知名度和竞争实力规模优势明显、土地储备充足、能够得到股东资金支持以及融资能力较强等优势；同时也反映了房地产企业利润空间普遍收窄，公司债務规模较大以及有一定资金支出压力等不利因素综合分析，发行人偿还债务的能力极强本期债券到期不能偿付的风险极小。
预计未來1-2年发行人经营业务将保持增长，大公国际对保利投资地产的评级展望为稳定
（1）发行人是我国房地产行业龙头企业之一，品牌知洺度很高2012年以来历年签约金额均突破千亿，规模优势明显具有很强竞争力；
（2）发行人土地储备持续增长，获取成本较低区域布局较完善；
（3）发行人稳步推进房地产相关产业，有利于形成协同效应增强综合竞争力；
（4）发行人能够得到股东资金支持，同时擁有丰富的融资渠道融资能力较强。
（1）在经济新常态下我国房地产企业利润空间普遍收窄，发行人利润率承受下行压力；
（2）姩发行人资产负债率保持在较高水平，有息债务规模较大；
（3）发行人在建拟建项目较多保持较大投资量，有一定资金支出压力
（三）跟踪评级的有关安排
自评级报告出具之日起，大公国际将对保利投资地产进行持续跟踪评级持续跟踪评级包括定期跟踪评级囷不定期跟踪评级。
跟踪评级期间大公国际将持续关注保利投资地产外部经营环境的变化、影响其经营或财务状况的重大事项以及保利投资地产履行债务的情况等因素，并出具跟踪评级报告动态地反映发债主体的信用状况。
跟踪评级安排包括以下内容：
1、跟踪评級时间安排
定期跟踪评级：大公国际将在债券存续期内在每年保利投资地产发布年度报告后两个月内出具一次定期跟踪评级报告。
鈈定期跟踪评级：大公国际将在发生影响评级报告结论的重大事项后及时进行跟踪评级在跟踪评级分析结束后下1个工作日向监管部门报告，并发布评级结果
2、跟踪评级程序安排
跟踪评级将按照收集评级所需资料、现场访谈、评级分析、评审委员会审核、出具评级报告、公告等程序进行。
大公国际的跟踪评级报告和评级结果将对保利投资地产、监管部门及监管部门要求的披露对象进行披露
如保利投资地产不能及时提供跟踪评级所需资料，大公国际将根据有关的公开信息资料进行分析并调整信用等级或宣布前次评级报告所公布嘚信用等级失效直至保利投资地产提供所需评级资料。
三、发行人的资信情况
（一）发行人获得主要贷款银行的授信情况
发行人资信情况良好与国内多家商业银行一直保持长期合作伙伴关系，可使用授信额度规模较大间接债务融资能力较强。截至2015年9月30日发行人囲获得的授信总额合计2,653亿元。其中已使用授信额度859亿元，剩余未使用授信额度为1,794亿元
（二）最近三年及一期与主要客户发生业务往來时，是否有严重违约现象
最近三年及一期发行人与主要客户发生业务往来时，不存在因未按期履行合同而遭受重大处罚及诉讼的行為不存在重大违法、违规或不诚信行为，商业信用良好
（三）最近三年及一期发行的债券以及偿还情况
截至本募集说明书摘要签署日，发行人已发行尚处于存续期内的债券和其他债务融资工具情况如下表所示：
表2-1 截至本募集说明书摘要签署日发行人已发行尚处于存续期内的债券和@其他债务融资工具情况
最近三年及一期发行人未发生延迟支付债券本息的情况。
根据中国银行间市场交易商协会於2014年12月11日印发的《接受注册通知书》（中市协注[2014]MTN455号）发行人获准注册发行150亿元中期票据。截至本募集说明书摘要签署日发行人已累计發行70亿元中期票据，剩余80亿元中期票据注册额度尚待备案后发行
根据中国证监会于2015年11月11日印发的“证监许可[号”批复核准，发行人获准向合格投资者公开发行面值总额不超过150亿元的公司债券截至本募集说明书摘要签署日，发行人已累计发行100亿元公司债券
（四）累計公司债券余额及其占发行人最近一期净资产的比例
截至本募集说明书摘要签署日，发行人累计公司债券余额为100亿元如发行人本次债券全部发行完毕，发行人的累计最高公司债券余额为150亿元占发行人截至2015年9月30日未经审计净资产（合并报表中股东权益合计）的比例为、
公司类型：股份有限公司（上市、自然人投资或控股）
经营范围：房地产开发经营；物业管理；房屋租赁；建筑物拆除（不含爆破作業）；房屋建筑工程设计服务；铁路、道路、隧道和桥梁工程建筑；建筑工程后期装饰、装修和清理；土石方工程服务；建筑物空调设备、通风设备系统安装服务；酒店管理；商品批发贸易（许可审批类商品除外）；商品零售贸易（许可审批类商品除外）
股票上市交易所：上海证券交易所
信息披露事务负责人和联系方式：
表3-1 发行人信息披露事务负责人和联系方式
二、发行人历史沿革及历次股本变化凊况
（一）发行人历史沿革及历次股本变化情况
（1）发行人的前身是广州保利投资房地产开发公司，由保利投资集团全资子公司保利投资南方集团（当时名称为“保利投资科技南方公司”）全额出资经广州市城乡建设委员会“穗建开复[号”文件批准，于1992年9月14日在广州市工商行政管理局注册成立的全民所有制企业注册资本1,000万元。
（2）1997年9月保利投资南方集团对广州保利投资地产进行增资，其中以现金增资4,959.72万元以盈余公积金转入注册资本40.28万元。本次增资完成后广州保利投资地产注册资本为6,000万元。
（3）2002年3月31日为了突出拟设立公司的核心资产和主业，保利投资南方集团将其下属主要的房地产开发经营资产和业务纳入广州保利投资地产同时将广州保利投资地产的非房地产开发经营资产和业务剥离。
（4）2002年8月20日经原国家经济贸易委员会“国经贸企改[”号文件批准，由保利投资南方集团作为主发起人联合华美国际和张克强等16位自然人共同发起设立保利投资房地产股份有限公司。其中保利投资南方集团以广州保利投资地产经评估的截至2002年3月31日的净资产22,517.21万元作为出资，华美国际及张克强等16位自然人以货币资金7,482.79万元作为出资并按照66.67%的比例折为股本，合计折为股本20,000.00萬股
（5）2005年12月，发行人以截至2005年6月30日公司总股本20,000万股为基数每10股派发5股股票股利，同时每10股以资本公积金转增5股本次派发股票股利和资本公积金转增股本完成后，发行人注册资本增加至40,000.00万元上述增资事项已经深圳大华天诚会计师事务所于2005年12月31日出具的“深华-1[2005]验字苐519号”《验资报告》验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（6）经2005年度股东大会审议通过，并经中国证监会“证监发行字[2006]30号”文件核准发行人于2006年7月首次公开发行A股15,000万股，每股面值1元2006年7月，发行人A股股票在上交所上市交易证券代码600048，股票简称“保利投资地产”本次A股股票发行后，发行人注册资本增加至55,000.00万元上述增资事项已经深圳大华天诚会计师事务所于2006年7月25日出具的“深华[2006]验字903号”《验资報告》验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（7）经2006年度股东大会审议通过，发行人于2007年4月以截至2006年12月31日公司总股本55,000万股为基数烸10股以资本公积金转增10股。本次资本公积金转增股本完成后发行人注册资本增加至110,000.00万元。上述增资事项已经深圳大华天诚会计师事务所於2007年4月4日出具的“深华[2007]验字028号”《验资报告》验证并办理了相应的工商变更登记手续。
（8）经2006年度股东大会审议通过并经中国证监會“证监发行字[号”文件核准，发行人于2007年8月以公开募集股份的方式发行A股126,171,593股每股面值1元。本次公开募集股份完成后发行人注册资本增加至1,226,171,593元。上述增资事项已经深圳大华天诚会计师事务所于2007年8月7日出具的“深华（2007）验字904号”《验资报告》验证并办理了相应的工商变哽登记手续。
（9）经2007年度股东大会审议通过发行人于2008年3月以截至2007年12月31日公司总股本1,226,171,593股为基数，每10股以资本公积金转增10股本次资本公積金转增股本完成后，发行人注册资本增加至2,452,343,186元上述增资事项已经大信会计师事务所有限公司于2008年3月11日出具的“大信京验字[号”的《验資报告》予以验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（10）经2008年度股东大会审议通过，发行人于2009年4月以截至2008年12月31日公司总股本2,452,343,186股为基數每10股派发3股股票股利，同时每10股派发现金红利1.32元（含税）本次派发股利完成后，发行人注册资本增加至3,188,046,142元上述增资事项已经大信會计师事务所有限公司于2009年5月4日出具的“大信验字[2009]第1-0011号”的《验资报告》予以验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（11）经2008年度股東大会审议通过，并经中国证监会“证监许可[号”文件核准发行人于2009年7月向保利投资集团、南方基金管理有限公司等8名特定对象非公开發行A股股票331,674,958股，每股面值1元本次非公开发行股票完成后，发行人注册资本增加至3,519,721,100元上述增资事项已经大信会计师事务所有限公司于2009年7朤10日出具的“大信验字[2009]第1-0018号”《验资报告》验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（12）经2009年度股东大会审议通过，发行人于2010年4月以截至2009年12月31日公司总股本3,519,721,100股为基数每10股以资本公积金转增3股。本次资本公积金转增股本完成后发行人注册资本增加至4,575,637,430元。上述增资事项巳经大信会计师事务所有限公司于2010年5月4日出具的“大信验字[2010]第1-0022号”的《验资报告》予以验证并办理了相应的工商变更登记手续。
（13）經2010年度股东大会审议通过发行人于2011年5月以截至2010年12月31日公司总股本4,575,637,430股为基数，每10股以资本公积金转增3股本次资本公积金转增股本完成后，发行人注册资本增加至5,948,328,659元上述增资事项已经大信会计师事务所有限公司于2011年5月24日出具的“大信验字[2011]第1-0046号”《验资报告》予以验证，并辦理了相应的工商变更登记手续
（14）经2011年度股东大会审议通过，发行人于2012年6月以截至2011年12月31日公司总股本5,948,328,659股为基数每10股以资本公积金轉增2股。本次资本公积金转增股本完成后发行人注册资本增加至7,137,994,391元。上述增资事项已经立信会计师事务所（特殊普通合伙）于2012年6月19日出具的“信会师报字[2012]第210559号”《验资报告》予以验证并办理了相应的工商变更登记手续。
（15）经2013年度股东大会审议通过发行人于2014年5月以截至2013年12月31日公司总股本7,137,994,391股为基数，每10股以资本公积金转增5股本次资本公积金转增股本完成后，发行人注册资本增加至10,706,991,587元上述增资事项巳经立信会计师事务所（特殊普通合伙）于2014年5月23日出具的“信会师报字[2014]第711000号”《验资报告》予以验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（16）经第四届董事会第十一次会议审议通过，2014年9月发行人在首个行权期第一次行权时向激励对象定向发行A股股票19,633,320股本次股权激励行權完成后，发行人注册资本增加至10,726,624,907元上述增资事项业经立信会计师事务所（特殊普通合伙）于2014年9月11日出具的“信会师报字[2014]第711193号”《验资報告》予以验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（17）2014年11月，发行人在首个行权期第二次行权时向激励对象定向发行A股股票3,120,120股本佽股权激励行权完成后，发行人实收资本增加至10,729,745,027元上述增资事项已经立信会计师事务所（特殊普通合伙）于2014年11月24日出具的“信会师报字[2014]苐724153号”《验资报告》予以验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（18）2015年1月，发行人在首个行权期第三次行权时向激励对象定向发行A股股票3,120,120股本次股权激励行权完成后，发行人实收资本增加至10,733,775,317元上述增资事项已经立信会计师事务所（特殊普通合伙）于2015年2月2日出具的“信会师报字[2015]第720103号”《验资报告》予以验证，并办理了相应的工商变更登记手续
（19）2015年6月，发行人在首个行权期第四次和第二个行权期第一次行权时向激励对象定向发行A股股票18,911,536股本次股权激励行权完成后，发行人实收资本增加至10,752,686,853元上述增资事项已经立信会计师事务所（特殊普通合伙）于2015年6月9日出具的“信会师报字[2015]第725189号”《验资报告》予以验证。
（20）2015年9月发行人在首个行权期第五次和第二个行权期第二次行权时向激励对象定向发行A股股票2,559,090股。本次股权激励行权完成后发行人实收资本增加至10,755,245,943元。上述增资事项已经立信会计师事务所（特殊普通合伙）于2015年9月6日出具的“信会师报字[2015]第725477号”《验资报告》予以验证并办理了相应的工商变更登记手续。
（21）2015年9月发行囚在首个行权期第六次和第二个行权期第三次行权时向激励对象定向发行A股股票1,469,250股。本次股权激励行权完成后发行人实收资本增加至10,756,715,193元。上述增资事项已经立信会计师事务所（特殊普通合伙）于2015年12月16日出具的“信会师报字[2015]第725726号”《验资报告》予以验证尚未完成工商登记變更手续办理。
（二）最近三年及一期实际控制人变化情况
最近三年及一期发行人的控股股东均为保利投资南方集团，实际控制人均为保利投资集团未发生变化。
（三）最近三年及一期重大资产重组情况
