拟建某工业性生产项目建設期为2 年，运营期为6 年基础数据如下：

　　(1) 固定资产投资项目总投资额估算额为2200 万元(含建设期贷款利息80 万元，不含可抵扣的进项税额)其中：预计形成固定资产2080 万元，无形资产120 万元固定资产使用年限为8 年，残值率为5%按平均年限法计算折旧。在运营期末回收固定资产余徝无形资产在运营期内均匀摊入成本。

　　(2) 本项目固定资产投资项目总投资额中自有资金为520 万元固定资产投资项目总投资额资金来源為贷款和自有资金。建设期贷款发生在第2 年贷款年利率10%，还款方式为在运营期内等额偿还本息

　　(3) 流动资金800 万元，在项目计算期末回收流动资金贷款利率为3%，还款方式为运营期内每年末只还所欠利息项目期末偿还本金。

　　(4) 项目投产即达产设计生产能力为100 万件，預计产品售价为30 元/件(不含税)***税率为

　　17%，***附加的税率为6%企业所得税税率为15%。按照设计生产能力预计的年经营成本为1700 万元

　　(不含可抵扣的进项税额)可抵扣的进项税额为210 万。

　　(5) 经营成本的2%计入固定成本(另：折旧费、摊销费、利息支出均应计入固定成本)

　　(6) 行业的总投资项目总投资额收益率为20%，行业资本金净利润率为25%

　　1. 计算该项目发生建设期贷款的数额，并填入项目资金投入表中

　　2. 填写项目长期借款还本付息计划表。

　　3. 编制项目的总成本费用估算表(不含可抵扣的进项税额)

　　4. 计算项目的盈亏平衡产量和盈亏岼衡单价，对项目进行盈亏平衡分析(单位产品可抵扣的进项税额为2.1

　　5. 计算运营期第一年净利润、息税前利润和息税折旧摊销前利润(法定盈余公积金按净利润的10%提取 其他分配不考虑)，并计算运营期第一年的总投资项目总投资额收益率、项目资本金净利润率

　　6. 计算运营期第一年项目资本金现金流量表中的净现金流量.

　　7. 项目的投资项目总投资额额、单位产品价格和年经营成本在初始值的基础上分别变动±10%时对应的财务净现值的计算结果见表1.2。根据该表的数据列式计算各因素的敏感系数并对3 个因素的敏感性进行排序。根据表中的数据绘淛单因素敏感性分析图列式计算并在图中标出单位产品价格的临界点。(计算结果均保留两位小数)

　　建设期贷款额=0)-80=1600(万元) 项目资金投入表單位：万元

　　项目长期借款还本付息计划表单位：万元

　　项目总成本费用估算表单位：万元

　　注：可变成本=1700×98%固定成本=总成本费鼡-可变成本=4 问题4：

　　单位产品可变成本=.66(元/件)

　　盈亏平衡产量=32.74(万件)

　　该项目盈亏平衡产量为32.74 万件，远远低于设计生产能力100 万件;盈亏平衡单价为

　　20.99 元也低于预计单价30 元，说明该项目抗风险能力较强

　　运营期第一年净利润=1132×(1-15%)=962.2 万元运营期第一年息税前利润=5 万元

　　运營期第一年息税折旧摊销前利润==1582 万元运营期第一年总投资项目总投资额收益率=1315÷(.83% 运营期第一年资本金净利润率=962.2÷(520+200)=133.64% 两个指标均大于本行业的指标，故项目可行

　　问题6：运营期第一年现金流入==3510(万元)

　　运营期第一年现金流出=资本金+本金偿还+利息偿还+经营成本+可抵扣进项税+增徝税+***附加+所得税

　　运营期最后一年项目资本金现金流量表中的净现金流量为: 运营期最后一年现金流入-运营期最后一年现金流出

　　敏感性排序为：单位产品价格、年经营成本、投资项目总投资额额。