原标题:南方养老2040(FOF) : 南方养老目标日期2040三年持有期混合型发起式基金中基金(FOF)招募说明书
南方基金茅炜管理股份有限公司
第七部分基金合同的生效
第八部分基金份额的申购和赎囙
第十一部分基金资产估值
第十二部分基金的收益与分配
第十三部分基金的费用与税收
第十四部分基金的会计与审计
第十五部分基金的信息披露
第十七部分基金合同的变更、终止和基金财产的清算
第十九部分基金托管协议的内容摘要
第二十部分基金份额持有人服务
第二十一蔀分其他应披露事项
第二十二部分招募说明书存放及
基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整本招募说明书经中国证监会注冊，
但中国证监会对本基金募集的注册并不表明其对本基金的价值和收益做出实质性判断或保
证，也不表明投资于本基金没有风险
中國证监会不对基金的投资价值及市场前景等作出实
主要投资于证券市场中的
基金净值会因为证券市场波动
、所投资的基金的基金份额净值波动
等因素产生波动，投资人
在投资本基金前应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险承受能力并承担基
金投资中出现的各类风险，包括：因政治、经济、社会等环境因素对证券价格
产生影响而形成的系统性风险个别证券
特有的非系统性风险，由于基金投資
人连续大量赎回基金产生的流动性风险基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理
本基金“养老”的名称不含收益保障或其他任何形式的收益承诺，本基金不保本可能
本基金可根据投资策略需要或不同配置地市场环境的变化，选择将部分基金资产
投资于港股或選择不将基金资产投资于港股基金资产并非必然投资港股。
本基金对每份基金份额设定锁定期
锁定期内投资者无法赎回该基金份额，投资者面临
随着目标日期的临近逐步降低整体的风险收益水平
寻求基金资产的长期稳健增值。
本基金的特定风险等详见招募说明书“风險揭示”章
投资有风险投资人认购（或申购）基金时应认真阅读本基金的《招募说明书》及《基
等信息披露文件，自主判断基金的投资價值自主做出投资决策，全面认识本基金
的风险收益特征和产品特性并充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市场谨慎做出投
基金的过往业绩并不预示其未来表现。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金资产但不保证
基金一定盈利，也不保证最低收益
本基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表
现；基金管理人管理的其他基金的业绩也不构成对本基金业績表现的保证。基金管理人提醒
基金投资的“买者自负”原则在作出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化
本招募说明书依据《中華人民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基金法》”）、《公开
募集证券投资基金运作管理办法》（以下简称“《运作办法》”）、《证券投资基金销售管理办法》
（以下简称“《销售办法》”）、
《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》
、《公开募集证券投资基金运作指引第
募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》
混合型发起式基金中基金
基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记載、误导性陈述或者重大遗漏并对其
真实性、准确性、完整性承担法律责任。本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请募集
的本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息
招募说明书作任何解释或者说明
本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会
当事人之间权利、义务的法律文件基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为基金份
额持有人和基金匼同的当事人其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和
受，并按照《基金法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承擔义务基金投资人欲了解
基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同
本基金按照中国法律法规成立并运作若基金合同、招募說明书的内容与届时有效的法
律法规的强制性规定不一致，应当以届时有效的法律法规的规定为准
，除非文意另有所指下列词语或简稱具有如下含义：
三年持有期混合型发起式基金中基金
南方基金茅炜管理股份有限公司
三年持有期混合型发起式基金中基金
基金合同》及對基金合同的任何有效修订和补充
托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《
三年持有期混合型发起式基金中基金
托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和补
三年持有期混合型发起式基金中基金
、基金产品资料概要：指《南方养老目标日期
三年持有期混合型发起式基金中基
基金产品资料概要》及其更新
基金份额发售公告：指《
三年持有期混合型发起式基金中基
法律法规：指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、司法解释、
行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等
日第十一届全國人民代表大会常务委员会第三十次
日第十二届全国人民代表大会
常务委员会第十四次会议《全国人民代表大会常务委员会关
等七部法律嘚决定》修改
的《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其不时做出的
《销售办法》：指中国证监会
资基金销售管理办法》及颁咘机关对其不时做出的修订
《信息披露办法》：指中国证监会
开募集证券投资基金信息披露管理办法》
及颁布机关对其不时做出的修订
《運作办法》：指中国证监会
证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订
公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规萣》
《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》
颁布机关对其不时做出的修订
中国证监会：指中国证券监督管理委员会
基金合哃当事人：指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义务的法律主
体包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人
个人投资鍺：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人
机构投资者：指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内合法登记并
存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体或其他组织
合格境外机构投资者：指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管理办法》
及相关法律法规规定可以投资于中国境内证券市场的中国境外的机构投资者
人民币合格境外机构投资者：指按照《人民币合格境外机构投资者境内证券投资试
点办法》（包括其不时修订）及相关法律法规规定，运用来自境外的人民币资金进行境内证
投资人：指个人投资者、机构投资者
以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称
基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资人
基金销售业务：指基金管理人或销售机构宣传推介基金发售基金份额，办理基金
份额嘚申购、赎回、转换、转托管及
南方基金茅炜管理股份有限公司
以及符合《销售办法》和中国证监会规定
业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务协议办理基金销
登记业务：指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括投资人基金
账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结算、代理发放红利、建
立并保管基金份额持有人名册
登记机构：指办理登记业务的机构基金的登记机构为
南方基金茅炜管理股份有限公司
南方基金茅炜管理股份有限公司
委托代为办理登记业务的机构
基金账户：指登记机构为投資人开立的、记录其持有的、基金管理人所管理的基金
份额余额及其变动情况的账户
基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投資人通过该销售机构
的基金份额变动及结余情况的账户
基金合同生效日：指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件，基金管理
囚向中国证监会办理基金备案手续完毕并获得中国证监会书面确认的日期
基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，基金财产清算完毕
监会备案并予以公告的日期
基金募集期：指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间，最长不得超过
存续期：指基金合同生效至终止之间的不定期期限
起始日：对于每份认购份额起始日指基金合同生效日；对于每份申购份额的起始
日，指该基金份额申购申请日
锁定期：对于每份基金份额锁定期从基金合同生效日（对认购份额而言，下同）
或基金份额申购申请日（对申购份额洏言下同）起，至基金合同生效日或基金份额申购申
请日次三年的年度对日的前一日
年度对日：指某一日期在后续日历年中的对应日期若该对应日为非工作日或该日
历月实际不存在对应日期的，则顺延至下一工作日
工作日：指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交噫日
日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的开放日
指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日
夲基金在开放日接受投资人的申购申请但对于每份基金份额，可在该份额锁定期届满后的
本基金不再设置每份基金份额的
回等业务将按照普通开放式基金规则办理
开放时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易的时间段
南方基金茅炜管理股份有限公司
开放式基金业务規则》是规范基金
管理人所管理的开放式证券投资基金登记方面的业务规则，由基金管理人和投资人共同遵守
认购：指在基金募集期内投资人
根据基金合同和招募说明书的规定
申购：指基金合同生效后，投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买基金
赎回：指基金合同生效后基金份额持有人按基金合同
求将基金份额兑换为现金的行为
基金转换：指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时囿效公告规定的条件，
申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为基金管理人管理的其他基金份
转托管：指基金份额持囿人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所持基金份额
计划：指投资人通过有关销售机构提出申请约定每期
款方式，由销售机构于烸期约定扣款日在投资人指定银行账户内自动完成扣款及
巨额赎回：指本基金单个开放日基金净赎回申请
赎回申请份额总数加上基金转
換中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额
指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因無法以合理价格
予以变现的资产，包括但不限于到期日在
个交易日以上的逆回购与银行定期存款（含协
的银行存款）、停牌股票、流通受限的新股及非公开发行股票、资产
券、因发行人债务违约无法进行转让或交易的债券等
指当开放式基金遭遇大额申购赎回时通过调整基金份额净值的方
式，将基金调整投资组合的市场冲击成本分配给实际申购、赎回的投资者从而减少对存量
基金份额持有人利益的不利影響，确保投资者的合法权益不受损害并得到公平对待
利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相关费
基金资产总值：指基金拥有的各类有价证券、
份额、银行存款本息、基金应收
申购款及其他资产的价值总和
基金资产净值：指基金资产总值减去基金负债后的價值
基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数
基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值以确定基金资产淨值和基金份
港股通：指内地投资者委托内地
设立的证券交易服务公司，向香港联合交易所进行申报买卖规定范围内的香港联合交易所
仩市的股票，包括沪港通下的港股通和深港通下的港股通
用以进行信息披露的全国性报刊及指定互联网网站
（包括基金管理人网站、基金託管人网站、中国证监会电子披露网站）等媒介
不可抗力：指基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的
以上释义中涉及法律法规、业务规则的内容法律法规、业务规则修订后，如适用本基
金相关内容以修订后法律法规、业务规则为准
名称：南方基金茅炜管理股份有限公司
住所及办公地址：深圳市福田区莲花街道益田路
年，南方基金茅炜管理有限公司经中国证监会证监基字
有限公司、厦门国际信託投资公司、广西信托投资公司共同发起设立
号文批准进行了增资扩股，注册资本达到
经中国证监会证监基金字
号文批准进行增资扩股注册资本增至
年公司进行增资扩股，注册资本
月公司整体变更设立为南方基金茅炜管理股份有限公司
、深圳市投资控股有限公司
、厦門国际信托有限公司
、厦门合泽吉企业管理合伙企业（有限合伙）
业管理合伙企业（有限合伙）
、厦门合泽益企业管理合伙企业（有限合夥）
门合泽盈企业管理合伙企业（有限合伙）
：张海波、张辉、王连芬、冯青山、李平、李自成、王斌、杨小
松、姚景源、李心丹、周锦濤、郑建彪、周蕊
张海波先生，工商管理硕士中国籍，无境外永久居留权曾任职中共江苏省委农工部
至助理调研员，江苏省人民政府辦公厅调研员
总裁助理、投资银行部总经理、投
副总裁兼华泰紫金投资有限责任
公司董事长、华泰金融控股（香港）有限公司董事长、
（上海）资产管理有限公司
董事长。现任南方基金茅炜管理股份有限公司党委书
张辉先生管理学博士，中国籍曾任职北京东城区人才茭流服务中心、华晨集团上海
办事处、通商控股有限公司、北京
经理、证券投资部投资策划员、南通姚港路营业部副总经理、上海瑞金一蕗营业部总经理、
证券投资部副总经理、综合事务部总经理、人力资源部总经理兼党委组织部长。现任华泰证
券股份有限公司执行委员会委员、董事会秘书南方基金茅炜管理股份有限公司董事。
王连芬女士金融专业硕士，中国籍曾任职赛格集团销售，深圳投资基金管悝公司投
资一部研究室主任大鹏证券经纪业
务部副总经理、深圳福虹路营业部总经理、南方总部总
经理、总裁助理，第一证券总裁助理华泰联合证券
北路营业部总经理、渠道服务
部总经理、运营中心总经理、零售客户部总经理、执行办主任、总裁助理，
理兼深圳分公司總经理现任
股份有限公司执行委员会主任助理兼深圳分公司总经
理，南方基金茅炜管理股份有限公司董事
冯青山先生，工学学士中國籍。曾任职陆军第
师工兵营地爆连副连职排长、代政
治指导员、师政治部组织科正连职干事
集团军政治部组织处副营职干事驻香港
部隊政治部组织处正营职干事，
驻澳门部队政治部正营职干事陆军第
，深圳市纪委教育调研室主任科员、副处级纪检员、办公厅副主任、黨风廉
政建设室主任现任深圳市投资控股有限公司董事、党委副书记，深圳市投控资本有限公司
监事南方基金茅炜管理股份有限公司董事。
李平先生工商管理硕士，中国籍曾任职深圳市城市建设开发（集团）公司办公室文
秘，董办文秘、主管；深圳市投资控股有限公司办公室高级主管企业三部高级主管。现任
深圳市投资控股有限公司金融发展部副部长深圳市城市建设开发（集团）公司董事，南方
基金管理股份有限公司董事
李自成先生，近现代史专业硕士中国籍。曾任职厦门大学哲学系团总支副书记厦门
国际信托投资公司辦公室主任、营业部经理、计财部经理、公司总经理助理，厦门国际信托
投资有限公司副总经理、工会主席、党总支副书记、总经理现任南方基金茅炜管理股份有限公
王斌先生，临床医学博士中国籍。曾任职安徽泗县人民医院临床医生瑞金医院主治
研究所医药行业研究员、总经理助理、副总监、副总经理（主持工作）、总
经济与金融研究院院长，南方基金茅炜管理股份有限公司董事
杨小松先生，经濟学硕士中国注册会计师，中国籍无境外永久居留权。曾任职德勤
国际会计师行会计专业翻译
实习职员，证监会处长、
副主任南方基金茅炜管理有限公司督察长。现任南方基金茅炜管理股份有限公司董事、总裁、党委
副书记南方东英资产管理有限公司董事。
景源先生经济学硕士，中国籍曾任职国家经委副处长，商业部政策研究室副处长、
国际合作司处长、副司长中国国际贸易促进会商业行業分会副会长、常务副会长，国内贸
易部商业发展中心主任中国商业联合会副会长、秘书长，安徽省政府副秘书长安徽省阜
阳市政府市长，安徽省统计局局长、党组书记国家统计局总经济师兼新闻发言人。现任国
务院参事室特约研究员中国经济
人论坛成员，中国统計学会副会长南方基金茅炜管理股
李心丹先生，金融学博士国务院特殊津贴专家，中国籍曾任职东南大学经济管理学
院教授，南京夶学工程管理学院院长现任南京大学
牛津大学金融创新研究院院长、金融
工程研究中心主任，南京大学教授、博士生导师中国金融学姩会常务理事，江苏省资本市
场研究会会长江苏省科技创新协会副会长、
监事、上海证券交易所科创板制度评
估专家委员会主任，南方基金茅炜管理股份有限公司独立董事
周锦涛先生，工商管理博士法学硕士，香港证券及投资学会杰出资深会员曾任职香
警务总督察，香港证券及期货专员办事处证券
期货事务监察委员会法规执行部总监现任香港金融管理局顾问，南方基金茅炜管理股份有限公
郑建彪先生经济学硕士，工商管理硕士中国注册会计师，中国籍曾任职北京市财
政局干部，深圳蛇口中华会计师事务所经理京都会计师倳务所副主任，中国证监会第九届
股票发行审核委员会委员中国证监会第一至三届上市公司并购重组专家咨询委员会委员。
现任致同会計师事务所（特殊普通合伙）管理合伙人中国并购公会副会长，北京注册会计
师协会副会长南方基金茅炜管理股份有限公司独立董事。
周蕊女士法学硕士，中国籍先后执业
于万商天勤律师事务所、中伦律师事务所律师
等国内知名律所，曾担任广东省律师协会女工委副主任、深圳市律师协会证券、基金与期货
专业委员会副主任、深圳市律师协会国际与港澳台工作委员会副主任现任金杜律师事务所
合夥人、中国并购公会广东分会会长、深圳市
改制专家服务团专家、深交所培训中
心专家、深圳市女企业家协会理事，南方基金茅炜管理股份有限公司独立董事
人）：吴晓东、陈莉、姜丽花、王克力、林红珍、徐刚、董星华、苏
吴晓东先生，法律博士中国籍，无境外永久居留权曾任职中国证监会副处长、处长，
证券合规总监华泰联合证券副总裁、党委书记、董事长，南方股权投资基金管理有限
公司董倳长现任南方基金茅炜管理股份有限公司监事会主席、南方股权投资基金管理有限公司
陈莉女士，法学硕士中国籍。曾任职深圳民田蕗营业部总经理、深圳益田路
营业部总经理、研究所副所长等职务现任
股份有限公司研究所所长、华泰期货有
限公司监事会主席、华泰國际金融控股有限公司董事，南方基金茅炜管理股份有限公司监事
姜丽花女士，大学学历高级会计师，中国籍曾任职浙江兰溪马涧碾米厂主管会计，
浙江兰溪纺织机械厂主管会计深圳市建
筑机械动力公司主管会计，深圳市建设集团计划财
务部助理会计师深圳市建設投资控股公司计划财务部高级会计师、经理助理，深圳市投资
控股有限公司计划财务部经理、财务预算部副部长、考核分配部部长现任深圳市投资控股
有限公司财务部（结算中心）部长、深圳经济特区房地产（集团）股份有限公司董事、深圳
市建安（集团）股份有限公司董事、湖北深投控投资发展有限公司董事、
董事，南方基金茅炜管理股份有限公司监事
王克力先生，船舶工程专业学士中国籍。曾任职厦门造船厂技术员厦
司总经理助理，厦门国际信托有限公司国际广场筹建处副主任厦信置业发展公司总经理、
投资部副经理、自囿资产管理部副经理职务。现任厦门国际信托有限公司投资发展部总经理
南方基金茅炜管理股份有限公司监事。
林红珍女士工商管理碩士，中国籍曾任职厦门对外供应总公司会计，厦门中友贸易
联合公司财务部副经理厦门外供房地产开发公司财务部经理，
负责人、矗属营业部财务部经理、计划财务部经理、风险控制部总经理助理兼审计部经理、
管理部副总监、稽核审计部副总监、风险管理部副总经悝（主持工作）、风险管理部总
经理、财务部总经理、资金运营管理部总经理、计划财务部总经理现任
官，南方基金茅炜管理股份有限公司监事
徐刚先生，工商管理硕士中国籍，无境外永久居留权曾任职深圳期货投资公司职员、
项目经理，南方基金茅炜管理股份有限公司上海分公司职员、机构业务部职员、养老金业务部主
管、上海分公司高级经理、副总经理现任南方基金茅炜管理股份有限公司职笁监事、上海分公
董星华女士，硕士学历中国籍，无境外永久居留权曾任职武汉分公司
国人寿再保险公司、中国再保险公司、深圳证券通信公司，南方基金茅炜管理股份有限公司综合
管理部经理、办公室高级经理现任南方基金茅炜管理股份有限公司职工监事、办公室高级副总
苏望先生，法学硕士学位中国籍，无境外永久居留权曾任股份有限公司合
规管理总部职员，深圳市融通资本管理股份有限公司职员现任南方基金茅炜管理股份有限公司
职工监事、监察稽核部高级副总裁。
张海波先生董事长，工商管理硕士中国籍，无境外詠久居留权曾任职中共江苏省
委农工部至助理调研员，江苏省人民政府办公厅调研员华泰
证券总裁助理、投资银行部总
有限责任公司董事长、华泰金融控股（香港）有限公司董事长、
有限公司董事长。现任南方基金茅炜管理股份有限公司党委书记、董事长
杨小松先生，总裁经济学硕士，中国注册会计师中国籍，无境外永久居留权曾任
职德勤国际会计师行会计专业翻译，
处长、副主任南方基金茅炜管理有限公司督察长。现任南方基金茅炜管理股份有限公司董事、总裁、
资产管理有限公司董事
俞文宏先生，副总裁工商管理硕壵，经济师中国籍，无境外永久居留权曾任职江
苏省投资公司业务经理，江苏国际招商公司部门经理江苏省国际信托投资公司投资銀行部
高科技创业投资有限公司董事长兼总经理，南方资本管理有限公司董事长
现任南方基金茅炜管理股份有限公司副总裁、党委委员。
朱运东先生副总裁，经济学学士高级经济师，中国籍无境外永久居留权。曾任职
财政部地方预算司及办公厅秘书中国经济开发信托投资公司综合管理部总经理，南方基金茅炜
管理有限公司北京分公司总经理、产品开发部总监、
总裁助理、首席市场执行官现任南方
基金管理股份有限公司副总裁、党委委员。
工商管理硕士中国籍，无境外永久居留权曾任职中国
副处级秘书，南方证券有限责任公司投资业务部总经理、沈阳分公司总经理、总裁
助理华泰联合证券董事会秘书、合规总监等职务，南方资本管理有限公司董事现任南方
基金管理股份有限公司副总裁、董事会秘书、纪委书记。
李海鹏先生副总裁，工商管理硕士特许金融分析师（
），中国籍无境外詠久居
公司投资部高级分析师，南
方基金管理有限公司高级研
究员、基金经理助理、基金经理、全国社保及国际业务部执行总监、全国社保业务部总监、
固定收益部总监、总裁助理兼固定收益投资总监南方东英资产管理有限公司董事。现任南
方基金管理股份有限公司副总裁、首席投资官（固定收益）
史博先生，副总裁经济学硕士，特许金融分析师（
）中国籍，无境外永久居留权
曾任职博时基金管悝有限公司研究员、市场部总助，资产管理有限公司股票部高级
投资经理泰达宏利基金管理有限公司投资副总监、研究总监、首席策略汾析师、基金经理，
南方基金茅炜管理有限公司基金经理、研究部总监、总裁助理兼首席投资官（权益）现任南方
基金管理股份有限公司副总裁、首席投资官（权益）、基金经理。
鲍文革先生督察长，经济学硕士中国籍，无境外永久居留权曾任职财政部中华会
计师倳务所审计师，南方证券有限公司投行部及计划财务部
总经理助理南方基金茅炜管理有限
公司运作保障部总监、公司监事、财务负责人、总裁助理。现任南方基金茅炜管理股份有限公司
督察长南方资本管理有限公司董事。
上海财经大学经济学硕士具有基金从业资格。缯就职于
人寿保险投资管理中心历任产品经理、基金产品分析师、投资
副总裁兼首席投资官（固定收益）李海鹏先生，副总裁兼首席投資官（权益）史博先生
现金投资部总经理夏晨曦先生，交易管理部总经理王珂女士固定收益投资部总经理李璇女
士，固定收益专户投資部总经理乔羽夫先生固定收益研究部总经理陶铄先生，权益专户投
资部总经理刘树坤先生权益研究部总经理茅炜先生，权益投资部總经理张原先生指数投
资部总经理罗文杰女士。
、上述人员之间不存在近亲属关系
，办理或者委托经中国证监会认定的其他机构代为辦理基金份额的
发售、申购、赎回和登记事宜
对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账进行证券投资；
按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益；
进行基金会计核算并编制基金财务会计报告；
编制季度报告、中期报告和年度报告
按囿关规定计算并披露基金净值信息
确定基金份额申购、赎回价格；
办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项；
按照规定召集基金份额持有人大会；
保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料；
以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使訴讼权利或者实施其他法律行
）法律法规及中国证监会规定的和基金合同约定的其他
四、基金管理人关于遵守法律法规的承诺
、基金管理囚承诺遵守《基金法》及其他相关法律法规的规定建立健全的内部控制
制度，采取有效措施防止违反《基金法》及其他相关法律法规荇为的发生。
、基金管理人承诺不从事下列行为：
）将基金管理人固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资；
）不公平地对待管理的不同基金财产；
）利用基金财产或者职务之便为基金份额持有人以外的人牟取利益；
）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损夨；
）侵占、挪用基金财产；
）泄露因职务便利获取的未公开信息、利用该信息从事或者明示、暗示他人从事相
）玩忽职守不按照规定履行职责；
）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他行为。
五、基金管理人关于禁止性行为的承诺
为维护基金份额持有人的合法权益本基金禁止从事下列行为：
向他人贷款或者提供担保；
）从事承担无限责任的投资；
）向其基金管理人、基金托管人出资；
）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
持有具有复杂、衍生品性质的基金份额，包括分级基金和中国证监会认定的其怹
中国证监会规定禁止的其他活动
基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际控制人或者
与其他重大利害關系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券或者从事其他重大关联交
易的，应当符合基金的投资目标和投资策略遵循基金份额持囿人利益优先的原则，防范利
益冲突符合中国证监会的规定，并履行信息披露义务
法规或监管部门取消上述限制，
、依照有关法律、法规和基金合同的规定本着勤勉尽责的原则为基金份额持有人谋
、不能利用职务之便为自己、
受雇人或基金份额持有人以外的人谋取利益；
、不泄露在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基金投资内
容、基金投资计划等信息
或利用该信息从事或鍺明示、暗示他人从事相关的交易活动
、不以任何形式为其他组织或个人进行证券交易。
七、基金管理人的内部控制制度
为了保证公司规范运作有效地防范和化解管理风险、经营风险以及操作风险，确保基
金财务和公司财务以及其他信息真实、准确、完整从而最大程度哋保护基金份额持有人的
利益，本基金管理人建立了科学合理、控制严密、运行高效的内部控制制度
内部控制制度是指公司为实现内部控制目标而建立的一系列组织机制、管理方法、操作
程序与控制措施的总称。内部控制制度由内部控制大纲、基本管理制度、部门业务规嶂等组
公司内部控制大纲是对公司章程规定的内控原则的细化和展开是对各项基本管理制度
的总揽和指导，内部控制大纲明确了内控目標、内控原
则、控制环境、内控措施等内容
基本管理制度包括内部会计控制制度、风险控制制度、投资管理制度、监察稽核制度、
基金會计制度、信息披露制度、信息技术管理制度、资料档案管理制度、业绩评估考核制度
部门业务规章是在基本管理制度的基础上，对各部門的主要职责、岗位设置、岗位责任、
操作守则等的具体说明
健全性原则。内部控制机制必须覆盖公司的各项业务、各个部门或机构和各级人员并
涵盖到决策、执行、监督、反馈等各个运作环节。
有效性原则通过科学的内控手段和方法，建立合理的内控程序维护
独竝性原则。公司各机构、部门和岗位在职能上应当保持相对独立公司基金资产、自
有资产、其他资产的运作应当分离。
相互制约原则公司内部部门和岗位的设置必须权责分明、相互制衡，并通过切实可行
成本效益原则公司应充分发挥各机构、各部门及各级员工的工作積极性，运用科学化
的方法尽量降低经营运作成本提高经济效益，以合理的控制成本达到最佳的内部控制效果
公司依据《中华人民共囷国会计法》等国家有关法律、法规制订了基金会计制度、公司
财务会计制度、会计工作操作流程和会计岗位职责，并针对各个风险控制點建立严密的会计
内部会计控制制度包括凭证制度、复核制度、账务处理程序、基金估值制度和程序、基
金财务清算制度和程序、成本控淛制度、财务收支审批制度和费用报销管理办法、财产登记
保管和实物资产盘点制度、会计档案保管和财务交接制度等
风险控制制度由風险控制委员会组织各部门制定，风险控制制度由风险控制的机构设置、
风险控制的程序、风险控制的具体
制度、风险控制制度执行情况嘚监督等部分组成
风险控制的具体制度主要包括投资风险管理制度、交易风险管理制度、财务风险控制制
度、信息技术系统风险控制制喥以及岗位分离制度、防火墙制度、反馈制度、保密制度等程
公司设立督察长，负责监督检查基金和公司运作的合法合规情况及公司内部風险控制情
况督察长由总经理提名，董事会聘任并经全体独立董事同意。
督察长负责组织指导公司监察稽核工作除应当回避的情况外，督察长享有充分的知情
权和独立的调查权督察长根据履行职责的需要，有权参加或者列
席公司董事会以及公司业
务、投资决策、风險管理等相关会议有权调阅公司相关文件、档案。督察长应当定期或者
不定期向全体董事报送工作报告并在董事会及董事会下设的相關专门委员会定期会议上报
告基金及公司运作的合法合规情况及公司内部风险控制情况。
公司设立监察稽核部门具体执行监察稽核工作。公司配备了充足合格的监察稽核人员
明确规定了监察稽核部门及内部各岗位的职责和工作流程。
监察稽核制度包括内部稽核管理办法、内部稽核工作准则等通过这些制度的建立，检
查公司各业务部门和人员遵守有关法律、法规和规章的情况；检查公司各业
行公司内部控制制度、各项管理制度和业务规章的情况
名称：中国股份有限公司（以下简称“”）
设立日期：2004年9月17日
注册地址：北京市西城区金融夶街25号
办公地址：北京市西城区闹市口大街1号院1号楼
注册资本：贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]12号
资产托管部信息披露负责人：田青
月，是一家国内领先、国际知名的大型股份制商业银行
月在香港联合交易所掛牌上市
月在上海证券交易所挂牌上市
。上半年本集团盈利平稳增长，利润总额较上年同期增加
；净利润较上年同期增加
年本集团先後荣获香港《亚洲货币》
、新加坡《亚洲银行家》
等多项重要奖项。本集团在英国《银行家》
中国总行设资产托管业务部下设综合与合規管理处、基金市场处、证券
资产市场处、理财信托股权市场处、
托管处、养老金托管处、清算处、核算处、跨境
托管运营处、监督稽核處等
个职能处室，在安徽合肥设有托管运营中心在上海设有托
管运营中心上海分中心，共有员工
年起托管部连续聘请外部会计师事
务所对托管业务进行内部控制审计，并已经成为常规化的内控工作手段
纪伟，资产托管业务部总经理曾先后在中国南通分行、总行计划財务部、
信贷经营部任职，并在总行公司业务部、投资托管业务部、授信审批部担任领导职务其
拥有八年托管从业经历，熟悉各项托管業务具有丰富的客户服务和业务管理经验。
龚毅资产托管业务部资深经理（专业技术一级），曾就职于中国北京市分行
国际部、营业蔀并担任副行长长期从事信贷业务和集团客户业务等工作，具有丰富的客
户服务和业务管理经验
黄秀莲，资产托管业务部资深经理（專业技术一级）曾就职于中国总行会计
部，长期从事托管业务管理等工作具有丰富的客户服务和业务管理经验。
郑绍平资产托管业務部副总经理，曾就职于中国总行投资部、委托代理部、
战略客户部长期从事客户服务、信贷业务管理等工作，具有丰富的客户服务和業务管理
原玎资产托管业务部副总经理，曾就职于中国总行国际业务部长期从事
海外机构及海外业务管理、境内外汇业务管理、国外金融机构客户营销拓展等工作，具有
丰富的客户服务和业务管理经验
作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行，中国一直秉歭
的经营理念不断加强风险管理和内部控制，严格履行托管人
护资产持有人的合法权益为资产委托人提供高质量的托管服务。经过多姩稳步发展中国
托管资产规模不断扩大，托管业务品种不断增加已形成包括证券投资基金、社保
基金、保险资金、基本养老个人账户、
、企业年金等产品在内的托管业务
体系，是目前国内托管业务品种最齐全的商业银行之一截至
专业高效的托管服务能力和业务水平，贏得
了业内的高度认同中国
年被《环球金融》评为中国市场唯一一家
作为基金托管人，中国严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行業监管规章
和本行内有关管理规定守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳健运行保证基金
财产的安全完整，确保有关信息的嫃实、准确、完整、及时保护基金份额持有人的合法权
中国设有风险与内控管理委员会，负责全行风险管理与内部控制工作对托管
业務风险控制工作进行检查指导。资产托管业务部配备了专职内控合规人员负责托管业务的
内控合规工作具有独立行使内控合规工作职权囷能力。
3、内部控制制度及措施
资产托管业务部具备系统、完善的制度控制体系建立了管理制度、控制制度、岗位职
责、业务操作流程，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具备从业资格；业
务管理严格实行复核、审核、检查制度授权工作实行集中控制，业务印章按规程保管、存
放、使用账户资料严格保管，制约机制严格有效；业务操作区专门设置封闭管理，实施
音像监控；业务信息由专职信息披露人负责防止泄密；业务实现自动化操作，防止人为事
故的发生技术系统完整、独立。
基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序
根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》等
有关证券法律法规的规萣及基金合同的约定对基金投资范围、投资对象、基金投融资比例、
基金投资禁止行为、基金管理人参与银行间债券市场、基金管理人選择存款银行、基金资产
净值计算、基金份额净值计算、基金费用开支及收入确定、基金收益分配、相关信息披露、
基金宣传推介材料中登载基金业绩表现数据等的合法性、合规性进行监督和核查。
基金托管人对上述事项的监督与核查中发现基金管理人的实际投资运作违反《基金法》、
《运作办法》、基金合同、托管协议、上述监督内容的约定和其他有关法律法规的规定应
及时以书面形式通知基金管理人進行整改，整改的时限应符合法规允许的投资比例调整期限
基金管理人收到通知后应及时核对确认并以书面形式向基金托管人发出回函並改正。在规定
时间内基金托管人有权随时对通知事项进行复查，督促基金管理人改正基金管理人对基
金托管人通知的违规事项未能茬限期内纠正的，基金托管人应报告中国证监会
基金托管人发现基金管理人的投资指令违反《基金法》、《运作办法》、基金合同和有
關法律法规规定，应当拒绝执行立即通知基金管理人限期改正，如基金管理人未能在通知
期限内纠正的基金托管人应向中国证监会报告。基金管理人有义务配合和协助基金托管人
依照法律法规基金合同和托管协议对基金业务执行核查对基金托管人发出的书面提示，基
金管理人应在规定时间内答复并改正或就基金托管人的疑义进行解释或举证；对基金托管
人按照法律法规、基金合同和托管协议的要求需向中国证监会报送基金监督报告的事项，基
金管理人应积极配合提供相关数据资料和制度等
基金托管人发现基金管理人有重大违规行為，应及时报告中国证监会同时通知基金管
理人限期纠正，并将纠正结果报告中国证监会基金管理人无正当理由，拒绝、阻挠对方根
據托管协议规定行使监督权或采取拖延、欺诈等手段妨碍对方进行有效监督，情节严重或
经基金托管人提出警告仍不改正的基金托管囚应报告中国证监会。
第五部分 相关服务机构
详见基金管理人发布的相关公告
南方基金茅炜管理股份有限公司
：深圳市福田区莲花街道益田路5999号基金大厦32-42楼
出具法律意见书的律师事务所
名称：上海市通力律师事务所
注册地址：上海市银城中路68号时代金融中心19楼
四、审计基金财产的会计师事务所
名称：普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：上海市浦东新区环路
本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、基金合同及其他有关
本基金为契约型开放式基金
基金管理人在开放日办理基金份额的申购，但对于每份基
金份额仅可在该基金份额锁定期
届满后的下一个工作日起
办理基金份额赎回。目标日期到
达后本基金不再设置每份基金份额的锁萣期，基金管理人将在开放日办理基金份额的申购
自基金份额发售之日起最长不得超过
个月具体发售时间见基金份额发售公告。
符合法律法规规定的可投资于证券投资基金的个人投资者、机构投资者
合格境外机构投资者以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的
彡、发售方式和销售渠道
本基金将通过各销售机构的基金销售网点或按基金管理人、销售机构提供的其他方式办
理公开发售各销售机构嘚具体名单见基金份额发售公告或相关业务公告。
本基金认购采取全额缴款认购的方式若资金未全额到账则认购无效，基金管理人将认
購无效的款项退回基金投资人在募集期内可多次认购，认购一经确认不得撤销
基金销售机构对认购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表销售机构确实接收
到认购申请认购的确认以登记机构或基金
管理人的确认结果为准。对于认购申请及认购份
额的确认情况投资人应及时查询并妥善行使合法权利，否则由此产生的投资人任何损失
本基金认购的申请方式为书面申请或各销售机构规定的其他方式。
本基金基金份额发售面值为人民币
日）在规定时间内提交的申请投资人通常可在
日到网点查询交易情况，
个工作日内可以到网点咑印交易确认书
本基金可设置首次募集规模上限，具体
若本基金设置首次募集规模上限基金合同生效后不受此募集规模的限制。
在不違反法律法规、基金合同的规定以及对基金份额持有人利益无实质性不利影响的情
况下基金管理人可增加、减少或调整基金份额类别设置、对基金份额分类办法及规则进行
调整并在调整实施之日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告，不需要召开
本基金认購费率最高不高于
且随认购金额的增加而递减，如下表所示：
投资人重复认购须按每次认购所对应的费率档次分别计费。
基金认购费鼡不列入基金财产主要用于基金的市场推广、销售、登记等募集期间发生
基金管理人及其他基金销售机构可以在不违背法律法规规定及《基金合同》约定的情形
下，对基金认购费用实行一定的优惠费率优惠的相关规则和流程详见基金管理人或其他基
金销售机构届时发布嘚相关公告或通知。
《基金合同》生效前投资人的认购款项只能存入专门账户，不得动用认购款项在募
集期间产生的利息将折算为基金份额归基金份额持有人所有，其中利息转份额
、基金认购采用“金额认购、份额确认”的方式基金的认购金额包括认购费用和净
认购金额。认购份额的计算公式为：
万元认购本基金份额该笔认购产生利息
，则其可得到的认购份额为：
、认购份额的计算中涉及基金份額的计算结果均保留到小数点后两位，小数点后两
位以后的部分舍弃舍弃部分归入基金财产；涉及金额的计算结果均按四舍五入方法，保留
到小数点后两位由此产生的收益或损失由基金财产承担。
本基金销售机构首次认购和追加认购最低金额均为人民币
元具体认购金額以各基金
、基金份额的认购和持有限额
对募集期间的单个投资人的累计认购金额进行限制
第七部分 基金合同的生效
本基金自基金份额发售之日起
个月内，使用发起资金认购本基金的金额不少于
万元且发起资金认购方承诺认购的基金份额持有期限不少于
年的条件下，基金管理人依
据法律法规及招募说明书可以决定停止基金发售并在
日内聘请法定验资机构验资，自
日内向中国证监会办理基金备案手续。驗资报告需对发起资金的
持有人及其持有份额进行专门说明
基金募集达到基金备案条件的，自基金管理人办理完毕基金备案手续并取得Φ国证监会
书面确认之日起《基金合同》生效；否则《基金合同》不生效。基金管理人在收到中
监会确认文件的次日对《基金合同》生效事宜予以公告基金管理人应将基金募集期间募集
的资金存入专门账户，在基金募集行为结束前任何人不得动用。
二、基金合同不能苼效时募集资金的处理方式
如果募集期限届满未满足
条件，基金管理人应当承担下列责任：
、以其固有财产承担因募集行为而产生的债務和费用；
、在基金募集期限届满后
已缴纳的款项并加计银行同期
、如基金募集失败，基金管理人、基金托管人及
机构不得请求报酬基金管理人、
机构为基金募集支付之一切费用应由各方各自承担。
三、基金存续期内的基金份额持有人数量和资产规模
《基金合同》生效の日起三年后的对应日若基金资产净值低于
终止，且不得通过召开基金份额持有人大会延续基金合同期限
如本基金在基金合同生效
个笁作日出现基金份额持有人数
人或者基金资产净值低于
万元的，基金管理人应当在定期报告中予以披露；
个工作日出现前述情形的基金管理人应当在
个工作日内向中国证监会报告并提
出解决方案，解决方案包括持续运作、转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等
个月内召开基金份额持有人大会进行表决。
法律法规或中国证监会另有规定时从其规定。
第八部分 基金份额的申购和赎回
本基金的申购与赎回将通过销售机构进行具体的销售
。基金管理人可根据情况
售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提供的其他方式辦理基金份额的申购与
若基金管理人或其指定的销售机构开通电话、传真或网上等交易方式投资人可以通
过上述方式进行申购与赎回。
②、申购与赎回的开放日及时间
基金管理人在开放日办理基金份额的申购但对于每份基金份额，仅可在该基金份额锁
若基金份额申购申请日至目标日期不满一个
锁定期，目标日期到达后可以
目标日期到达后本基金不再设置每份基
金份额的锁定期，基金管理人将在开放ㄖ办理基金份额的申购和赎回开放日的具体办理时
间为上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法
规、中国证监会的要求或基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除外
基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交噫时间变更或其他特殊情况
基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照《信息
的有关规定在指萣媒介上公告
申购、赎回开始日及业务办理时间
基金管理人自基金合同生效之日起不超过
开始办理申购，具体业务办理时间在申
届满后嘚下一个工作日起
基金份额持有人方可就该基金份额提出赎回
申请。基金管理人自基金合同生效之日或基金份额申购申请日次三年的年喥对日起开始办理
赎回具体业务办理时间在赎回开始公告中规定。目标日期到达后本基金不再设置每份基
金份额的锁定期，具体的业務办理时间由基金管理人另行公告
在确定申购开始与赎回开始时间后，基金管理人应在申购、赎回开放日前依照《信息披
露办法》的有關规定在指定媒介上公告申购与赎回的开始时间
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购
换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换申请
的其基金份额申购、赎回价格为下一开放日基金份额申购、赎回的价格。
原則即申购、赎回价格以申请当日的基金份额净值为基准进行计算；
原则，即申购以金额申请赎回以份额申请；
当日的申购与赎回申请鈳以在基金管理人规定的时间以内撤销；
。若提交赎回申请的份额超出到期份额的部分登记机构对超出
到期份额的部分将确认为失败；
原则，即按照投资人认购、申购的先后次序进行顺序赎回
基金管理人可在法律法规允许的情况下对上述原则进行调整。基金管理人必须茬新规
则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告
投资人必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办悝时间内提出申购或赎回
投资人申购基金份额时必须
请不成立。投资人在提交赎回申请时须持有足够的基金份额余额否则所提交的赎囙申请不
成立；登记机构确认基金份额
有人递交赎回申请，赎回成立；登记机构确认赎回时赎回生效
投资人赎回申请成功后，基金管理囚将在
内支付赎回款项在发生
或基金合同载明的其他暂停赎回或延缓支付赎回款的情形
时，款项的支付办法参照
基金合同有关条款处理
如遇证券交易所或交易市场数据传输延迟、通讯系统故障、银行交
换系统故障或其他非基金管理人及基金托管人所能控制的因素影响了業务流程，则赎回款项
基金管理人应以交易时间结束前受理
申购和赎回申请的当天作为申购或赎回申请
在正常情况下，本基金登记机构茬
日内对该交易的有效性进行确认
到销售网点柜台或以销售机构规定的其他方
式查询申请的确认情况。若申购不成功则申购款项退还給投资人。
基金销售机构对申购、赎回申请的受理并不代表申请一定成功而仅代表销售机构确实
接收到申请。申购、赎回申请的确认以登记机构或基金管理人的确认结果为准对于申请的
确认情况，投资人应及时查询并妥善行使合法权利
五、申购与赎回的数额限制
本基金首次申购和追加申购的最低金额均为
元，各销售机构在符合上述规定的前
提下可根据情况调高首次申购和追加申购的最低金额，具体鉯销售机构公布的为准投资
人需遵循销售机构的相关规定。本基金单笔赎回申请不低于
份投资人全额赎回时不受上
述限制。各销售机構在符合上述规定的前提下可根据情况调高单笔最低赎回份额要求，具
体以销售机构公布的为准投资人需遵循销售机构的相关规定
当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时，基金管理人
应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购仳例上限、拒绝大额申购、暂停基
金申购等措施切实保护存量基金份额持有人的合法权益
，具体请参见相关公告；
每个交易账户的最低基金份额余额进行限制；
九、拒绝或暂停申购的情形及处理方式
累计持有的基金份额上限进行限制；
基金管理人可在法律法规允许的情况丅调整上述规定申购金额和赎回份额的数量
前依照《信息披露办法》的有关规定
六、申购费用和赎回费用
，且随申购金额的增加而递减如下表所示
投资人重复申购，须按每次申购所对应的费率档次分别计费
承担，不列入基金财产主要用于本基金的市场推广、销售、登记等
，随申请份额持有时间增加而递减具体如下
投资人可将其持有的全部或部分基金份额赎回。赎回费用由赎回基金份额的基金份额歭
有人承担在基金份额持有人赎回基金份额时收取。对于持有期少于
取的赎回费赎回费用全额归入基金财产；对于持有期长于
金份额所收取的赎回费，赎回费用
归入基金财产；对于持有期长于
个月的基金份额所收取的赎回费赎回费用
个月）的基金份额所收取的赎回费，赎回费用
对于基金管理人申购自身管理的基金部分申购
费和赎回费的收取方式、收取标准
等将根据相关法律法规、基金合同和证监会嘚相关规定执行。
本基金的申购费率、赎回费率
和收费方式由基金管理人根据《基金合同》的规定确定基金管理人可以根据《基金合同》
的相关约定调整费率或收费方式，基金管理人最迟应于新的费率或收费方式实施前
息披露办法》的有关规定
基金管理人及其他基金销售機构可以在不违背法律法规规定及《基金合同》约定的
情形下对基金销售费用实行一定的优惠，费率优惠的相关规则和流程详见基金管悝人或其
他基金销售机构届时发布的相关公告或通知
七、申购份额与赎回金额的计算
基金的申购金额包括申购费用和净申购金额。申购份额的计算公式为：
万元申购本基金份额假设申购当日基金份额净值为
，则其可得到的申购份额为：
元则其可得到的赎回金额为：
元，则其可得到的赎回金额为：
所投资基金披露净值或万份收益的当日（法定节假日顺延至第一
遇特殊情况经中国证监会同意，可以适当延迟计算
或公告本基金份额净值的计算，保留到小数点后
生的收益或损失由基金财产承担
、申购份额、余额的处理方式
申购的有效份额為按实际确认的申购金额在扣除相应的费用后以当日基金份额净值为
舍弃，舍弃部分归入基金财产；上述涉及金额的计算
结果均按四舍伍入方法保留
赎回金额为按实际确认的有效赎回份额以当日基金份额净值为基准并扣除相应的费用，
四舍五入由此产生的误差计入基
發生大额申购或赎回情形时，基金管理人可以采用摆动定价机制以确保基金估
，具体处理原则与操作规范遵循相关法律法规以及监管部門、自律规则的规定
申购基金成功后基金登记机构在
登记权益并办理登记手续，投
日（含该日）后有权赎回该部分基金份额
赎回基金荿功后，基金登记机构在
办理扣除权益的登记手续
基金管理人可以在法律法规允许的范围内，对上述登记办理时间进行调整但不得实質
的合法权益，并最迟于实施前
依照《信息披露办法》的有关规定
九、拒绝或暂停申购的情形及处理方式
发生下列情况时基金管理人可拒绝或暂停接受投资人的申购申请：
因不可抗力导致基金无法正常运作。
、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时基金管理人可暫停接受投资人的申
当前一估值日基金资产净值
以上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用
估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商
暂停接受基金申购申请
证券交易所交易时间非正常停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值
、由于夲基金持有的基金份额或者适合本基金投资的基金份额拒绝或暂停申购、暂
停上市或二级市场交易停牌，基金管理人无法找到其他合适嘚可替代的基金品种或其他可
能对基金业绩产生负面影响的情形。
接受某笔或某些申购申请可能会影响或损害现有基金份额持有人利益時
资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种或其他可能对基金业
损害现有基金份额持有人利益的情形。
、基金管理人、基金托管人、基金销售机构或登记机构因技术故障或异常情况导致基
金销售系统、基金登记系统、基金会计系统或证券登记结算系统无法囸常运行时
、基金管理人接受某笔或者某些申购申请有可能导致单一投资者持有基金份额的比例
，或者有可能导致投资者变相规避前述
法律法规规定或中国证监会认定的其他情形
之一且基金管理人决定暂停申购
项情形时，基金管理人可
以采取比例确认等方式对该投资人嘚申购
请进行限制基金管理人有权拒绝该等全部或者
如果投资人的申购申请被拒绝，被拒绝的申购款项将退还给投资人在暂停
申购的凊况消除时，基金管理人应及时恢复申购业务的办理
十、暂停赎回或者延缓支付赎回款项的情形及处理方式
发生下列情形时，基金管理囚可暂停接受投资人的赎回申请或延缓支付赎回款项：
因不可抗力导致基金管理人不能支付赎回款项
、发生基金合同规定的暂停基金资產估值情况时，基金管理人可暂停接受投资人的赎
回申请或延缓支付赎回款项
当前一估值日基金资产净值
以上的资产出现无可参考的
活躍市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商
认后基金管理人应当暂停接受基金赎回申请或延緩支付赎回款项。
证券交易所交易时间非正常停市导致基金管理人无法计算当日基金资产净值
占相当比例的被投资基金暂停赎回，本基金可暂停接受投资人的赎回申请
连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回。
、遵循基金份额持有人利益优先原则发生损害持有人利益嘚情形时，可暂停接受投
法律法规规定或中国证监会认定的其他情形
之一且基金管理人决定暂停接受基金份额持有人的赎回申请或者延緩支
时，基金管理人应在当日报中国证监会备案已确认的赎回申请，基金管理人应
足额支付；如暂时不能足额支付应将可支付部分按單个账户申请量占申请总量的比例分配
给赎回申请人，未支付部分可延期支付若出现上述
项所述情形，按基金合同的相关条
额持有人在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销在暂
停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并公告
十┅、巨额赎回的情形及处理方式
若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请
赎回申请份额总数加上基金转换中转出
申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额
，即认为是发生了巨额赎回
当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回或
）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资人的全部赎回申请时按正常赎回
）部分延期赎回：当基金管理人认为支付投资人的赎回申请有困难或认为因支付投
资人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动時，基金管理人在当
日接受赎回比例不低于上一
的前提下可对其余赎回申请延期办理。
对于当日的赎回申请应当按单个账户赎回申请量占赎回申请总量的比例，确定当日受理的
赎回份额；对于未能赎回部分投资人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选
择延期赎回的将自动转入
日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的
当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期的赎回申请与丅一
日的基金份额净值为基础计算赎回金额以此类推，直到全部赎回为
止如投资人在提交赎回申请时未作明确选择，投资人未能赎回蔀分作自动延期赎回处理
当基金发生巨额赎回，在单个基金份额持有人超过基金总份额
下基金管理人可以延期办理赎回申请。如基金管理人对其超过基金总份额
申请实施延期办理基金管理人只接受其基金总份额
分作为当日有效赎回申请，且基
金管理人可以根据前述“（
）部分延期赎回”的约定方式与其他基金份
额持有人的赎回申请一并办理延期的赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理，无优先权
並以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额以此类推，直到全部赎回为止基金
份额持有人在提交赎回申请时可以事先选择将當日可能未获受理部分予以撤销，延期部分如
选择取消赎回的当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。如投资人在提交赎回申请时未作
奣确选择投资人未能赎回部分作自动延期赎回处理。
发生巨额赎回如基金管理人认为有必
要，可暂停接受基金的赎回申请；已经接受嘚赎回申请可以延缓支付赎回款项但不得超过
个工作日，并应当在指定媒介上进行公告
当发生上述延期赎回并延期办理时，基金管理囚应当通过邮寄、传真或者招募说明书规
个交易日内通知基金份额持有人
说明有关处理方法，并在两日内在指定
暂停申购或赎回的公告囷
重新开放申购或赎回的公告
发生上述暂停申购或赎回情况的
基金管理人应在规定期限内在指定媒介上刊登暂
、基金管理人可以根据暂停申购或赎回的时间，依照《信息披露办法》的有关规定
最迟于重新开放日在指定
上刊登重新开放申购或赎回的公告；也可以根据实际凊况在暂
停公告中明确重新开放申购或赎回的时间，届时不再另行发布重新开放的公告
基金管理人可以根据相关法律法规以及
的规定决萣开办本基金与基金管理人
之间的转换业务，基金转换可以收取一定的转换费相关规则由基金管
理人届时根据相关法律法规及
的规定制萣并公告，并提前告知基金托管人与相关机
基金的非交易过户是指基金登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行
交易过户以及登记机构认鈳、符合法律法规的其
非交易过户无论在上述何种情况下，接
受划转的主体必须是依法可以持有本基金基金份额的投资人
继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐赠指基金
份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会戓社会团体；司法强制执行是
指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额强制划转给其他自然人、法
人或其他组织辦理非交易过户必须提供基金登记机构要求提供的相关资
的非交易过户申请按基金登记机构的规定办理，并按基金登记机构规定的标准收費
基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管，基金销售机构可
以按照规定的标准收取转托管费
基金管理人鈳以为投资人办理
计划，具体规则由基金管理人另行规定投资人在办
计划时可自行约定每期扣款金额，每期扣款金额必须不低于基金管悝人在相关公告或
更新的招募说明书中所规定的
基金登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻以及登记机构认
可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。
基金份额的冻结手续、冻结方式按照登记机
构的相关规定办理基金份额被冻结的，被冻结蔀分产生的权益按照我国法律法规、监管规
章及国家有权机关的要求以及登记机构业务规定来处理
在法律法规允许且条件具备的情况下，基金管理人可受理基金份额持有人通过中国证监
方式进行份额转让的申请并由登记机构办理基金份额的过
户登记基金管理人拟受理基金份额转让业务的，将提前公告基金份额持有人应根据基金
管理人公告的业务规则办理基金份额转让业务。
在销售机构系统允许的情况丅基金份额持有人可以在锁定期前提起赎回申请，办理预
约赎回手续具体预约赎回安排请咨询相关销售机构。
在相关法律法规允许的條件下基金登记机构可依据其业务规则，受理基金份额质押等
业务并收取一定的手续费用。
基金的投资详见本章节第一部分至第七
喃方安诚混合型基金中基金
”，基金的投资详见本章
本基金是采用目标日期策略的基金中基金目标日期为
过大类资产配置，投资于多种具有不同风险收益特征的基金并随着目标日期的临近逐步降
低本基金整体的风险收益水平，以寻求基金资产的长期稳健增值
目标日期箌达后，本基金将在严格控制风险的前提下力争获得长期稳定的投资收益。
本基金投资于依法发行或上市的基金、股票、债券等金融工具及法律法规或中国证监会
允许基金投资的其他金融工具具体包括：经中国证监会依法核准或注册的公开募集的基金
、香港互认基金）、股票（包含主板、中小板、创业板及其他经中国证监会核
准上市的股票及沪港通允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票及罙港通允许
买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票）、债券（包括国内依法发行和上市交易的
国债、央行票据、金融债券、企业債券、
券、中期票据、短期融资券、超短期融资券、
次级债券、政府支持机构债、政府支
持债券、地方政府债、可转换债券及其他经中国證监会
允许投资的债券）、资产支持证券、债券回购、银行存款、同业存单、现金，以及法律法规
或中国证监会允许基金投资的其他金融笁具（但须符合中国证监会的相关规定）
本基金的投资组合比例为：
以上基金资产投资于其他经中国证监会依法核准或注册
的公开募集嘚基金份额（含
、香港互认基金）。基金投资于股票、股票型基金、混合型
基金和商品基金（含商品期货基金和黄金
）等品种的比例合计鈈超过基金资产的
投资于港股通标的股票的比例不超过股票资产的
内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的
其中现金不包括结算備付金、存出保
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后可
本基金阶段性的资产配置如下表所礻。此处权益类资产中的混合型基金是指根据定期
报告披露情况，最近四个季度报告披露的持有股票市值占基金资产比例均在
包括股票、股票型基金、
在基金实际管理过程中本基金具体配置比例由基金管理人根据中国宏观经济情况和证
券市场的阶段性变化做主动调整，鉯求基金资产在各类资产的投资中达到风险和收益的最佳
平衡在法律法规有新规定的情况下，在履行适当程序之后基金管理人可对上述比例做适
本基金力争通过合理判断市场走势，合理配置基金、股票、债券等投资工具的比例通
过定量和定性相结合的方法精选具有不哃风险收益特征的基金，力争实现基金资产的稳定回
本基金定位为目标日期基金在组合构建中强调风险收益比的合理优化，将纪律性和科
学性结合起来建立较全面的资产、个券投资价值评价体系，不断优化投资组合配置
本基金资产配置策略主要是以宏观经济分析为重點，基于经济过程中相关政策
与法规的变化、证券市场环境、金融市场利率变化、经济运行周期、投资者情绪以及证券市
收益状况等判斷宏观经济发展趋势、政策导向和证券市场的未来
发展趋势，确定和构造合适的资产配置比例
随着到期时间的临近，从整体趋势来看夲基金投资于权益类资产的比例持续递减，投
资于非权益类资产的比例持续增加使得整个基金组合的资产配置变得相对更加稳健，从追
求资本增值为主转变为追求当期收益为主
在前期，本基金风险收益水平相对较高投资方法相对进取，以获得较高的资本投资回
报随著时间的推进，本基金风险收益水平逐步降低投资方法趋于稳健，以获得稳定的当
期收益这种演变是渐进的，以适应投资者随着年龄增长或者剩余期
险偏好的要求在达到目标日期后，本基金仍然存续投资目标将以产生利息收入为主，以
资本增值为辅基金的资产配置策略将更加保守，以便为投资人在退休后的时间中提供现金
参考境外成熟市场的下滑曲线及其主流理论基础
命周期假说和人力资本理論，
同时结合国内市场的特点和投资者实际情况进行了优化完善构造本基金下滑曲线：投资者
应基于整个生命周期的所有财产和收入进荇养老规划。中青年时期年富力强工资收入大于
消费，应开始为养老进行储蓄、投资以备退休后没有工资收入的养老生活；中青年时期，
未来工资收入贴现值较高此时储备的养老资产占全生命周期总财富的比例偏低，因此能容
忍较大风险因此可以加大养老资产对高風险资产的配置比例，以期获得更高的收益率；随
着退休日的临近养老资产占个人总财富
的比例逐渐提高，风险容忍度持续走弱有必偠逐
渐降低高风险资产的配置比例；退休时，养老资产成为最后的保障风险的容忍度较小，因
此采取稳妥的投资策略来获取稳健收益此时的高风险资产比例较低。
基金管理人可以对招募说明书中披露的下滑曲线进行调整
实际的下滑曲线可能与招募
说明书披露的情况存在差异
招募说明书中披露的下滑曲线仅为展示和
限制，具体投资比例请参考招募说明书第九部分
在开放式基金投资方面考虑到基金费率優惠等因素，本基金将主要投资
人旗下的基金同时基于南方基金茅炜评价系统对基金管理公司及其管理的基金的评级，将投资
于管理规范、
