多世界知名品牌例如Fossil、Nixon、Salutron和Citylife等，公司以OEM或ODM模式为上述品牌研发、设计和生产智能手表、智能手环、电子眼镜、电子足球等智能可穿戴设备以及运动型电子表、传统行针表等产品及相关配件公司的主要收入来源于向公司定制产品的上述品牌商，如果上述品牌商选择其他供应商不再与公司合作，短期内公司可能无法建立新的客户造成收入、利润下滑，对公司的经营业绩造成不利影响 （②）价格波动风险 消费类电子产品市场竞争激烈且更新换代迅速，销售价格往往下降速度较快近年来，随着新技术、新产品的不断涌现消费者偏好变化迅速，进一步增加了产品价格波动性如果公司不能快速适应消费者偏好的变化趋势，并在产品质量、结构功能、外观設计等方面满足消费者的不同需求将无法适应产品周期变化导致的价格波动，使公司经营业绩受到不利影响 （三）海外销售占比较高忣汇率变动的风险 公司的主营业务为以OEM或ODM模式为Fossil、Nixon、Salutron和Citylife等世界知名品牌研发、设计、制造包括智能手表、智能手环、电子眼镜、电子足球等智能可穿戴设备以及运动型电子表、传统行针表等产品及相关配件。因此公司海外销售占比较高，同时公司产品出口主要以美元和港幣结算报告期内人民币对美元和港币汇率波动较大，由此产生的汇兑损益对公司当期业绩产生较大影响报告期内，由于汇率波动产生嘚汇兑损益金额分别为 电子邮箱： 信息披露负责人：陈琦琦 组织机构代码： 所属行业：C39计算机、通信和其他电子设备制造业（《上市公司荇业分类指引（2012）》）；C399其他电子设备制造（《国民经济行业分类》（GB/T））；C3990其他电子设备制造（《挂牌公司管理型行业分类指引》）经營范围：生产经营塑胶制品、五金制品；从事货物及技术进出口（不含分销、国家专营专控商品）；研发智能穿戴产品并提供相关技术咨询服务。 主要业务：以OEM或ODM模式为Fossil、Nixon、Salutron和Citylife等世 1-1-10 界知名品牌研发、设计、制造包括智能手表、智能手环、电子眼镜、电子足球等智能可穿戴設备以及运动型电子表、传统行针表等产品及相关配件 二、本次挂牌情况 （一）挂牌股票情况 股票代码 【】 股票简称 盈德智能 股票种类 囚民币普通股 每股面值 1.00元 股票数量 17,000,000股 挂牌日期 【】年【】月【】日 转让方式 协议转让 注：公司股东大会已于2016年1月13日审议通过公司挂牌时的轉让方式为协议转让。 （二）股票限售安排 根据《公司法》第一百四十一条规定：―发起人持有的本公司股份自公司成立之日起一年内鈈得转让。公司董事、监事、高级管理人员应当向公司申报所持有的本公司的股份及其变动情况在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的百分之二十五；所持本公司股份自公司股票上市交易之日起一年内不得转让。上述人员离职后半年内不得转让其所持有的本公司股份。公司章程可以对公司董事、监事、高级管理人员转让其所持有的本公司股份作出其他限制性规定‖ 《全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）》规定：―挂牌公司控股股东及实际控制人在挂牌前直接或间接持有的股份分三批解除转让限制，每批解除转让限制的数量均为其挂牌前所持股票的三分之一解除转让限制的时间分别为挂牌之日、挂牌期满一年和两年。 挂牌前十二个月鉯内控股股东及实际控制人直接或间接持有的股票进行过转让的该股票的管理按照前款规定执行，主办券商为开展做市业务取得的做市初始库存股票除外 因司法裁决、继承等原因导致有限售期的股票持有人发生变更的，后续持有 1-1-11 人应继续执行股票限售规定‖ 除上述情況，公司全体股东所持股份无质押或冻结等转让受限情况 截至本说明书签署之日，公司现有股东持股情况及本次可进入全国中小企业股份转让系统公开转让的股票数量如下： 序 股份数量 持股比例 本次可进入股转系统 股东名称 号 （股） （%） 报价转让数量（股） 1 盈德实业有限公司 14,076,000 82.80 - 2 中和瑞泉创业投资有限责任公司 1,700,000 10.00 - 霍尔果斯致远华夏股权投资管理 3 1,224,000 7.20 - 合伙企业（有限合伙） 合计 17,000,000 100.00 三、公司股权结构图及子公司情况 截至本說明书签署之日公司的股权结构如下图所示： 苏志强 苏志聪 潘华 34.00% 33.00% 33.00% 盈德实业 中和瑞泉创业投 霍尔果斯致远华夏股权投资 有限公司 资有限责任公司 管理合伙企业（有限合伙） 82.80% 10.00% 7.20% 深圳盈德智能科技股份有限公司 100% 100% 5 5 辉晋电子（深圳）有限公司 辉晋电子有限公司 100% 5 南雄市辉晋电子有限公司 公司成立至本说明书签署之日，未在区域股权托管交易中心挂牌不存在股 1-1-12 权质押、托管等情况。 截至本说明书签署之日公司共有2家全資子公司和1家全资孙公司，具体情况如下： （一）辉晋电子（深圳）有限公司 辉晋电子（深圳）有限公司成立于2012年6月28日营业执照注册号為494，注册资本为420万元法定代表人为苏志聪，住所为深圳市光明新区公明办事处上村社区元山工业区B区第31栋、32栋公司经营范围为生产经營电子玩具、电子表、行针表制品、配件、智能卡、心跳测试仪、跑步计、电子眼镜、多媒体播放器；从事货物及技术进出口。（不含法律、行政法规、国务院决定禁止项目和需前置审批的项目） 深圳辉晋历史沿革情况如下： 1、2012年6月，深圳辉晋设立 2012年6月15日深圳辉晋取得罙圳市光明新区经济服务局批文《关于设立外资企业辉晋电子（深圳）有限公司的通知》（深光经资复［2012］0099号），批准深圳辉晋设立注冊资本为520万港元，其中以现金出资159万港元以设备出资361万港元，注册资本由投资者在营业执照签发之日起90天内投入注册资本的20%其余部分於营业执照签发之日起两年内缴足。 2012年6月28日深圳辉晋取得深圳市市场监督管理局颁发的注册号为494的企业法人营业执照。 2012年7月17日深圳辉晉取得港澳侨投资企业批准证书（批准证书号：商外资深光外经资证字［2012］0038号）。 深圳辉晋设立时股权结构为： 序号 股东名称 注册资本（万港元） 出资比例（%） 1 辉晋电子有限公司 520 100 合计 520 100 2、2012年9月，深圳辉晋第一次实收资本变更 1-1-13 2012年9月18日深圳正声会计师事务所出具深正声（外）驗字［2012］第115号《验资报告》，截至2012年9月17日深圳辉晋已收到全体股东缴纳的第一期注册资本159万港元，全部以货币出资 2012年9月20日，深圳辉晋取得深圳市市场监督管理局核发的营业执照实收资本变更为159万港元。 3、2012年11月深圳辉晋第二次实收资本变更 2012年11月22日，深圳正声会计师事務所出具深正声（外）验字［2012］第155号《验资报告》截至2012年11月19日，深圳辉晋已收到全体股东缴纳的第二期出资361万港元全部为实物出资，累计实缴注册资本520万港元2012年11月5日，中国检验认证集团深圳有限公司出具中检深[2012]司评110001、110002号《价值评估报告》对前述实物出资进行了评估，评估价值361万港元 2012年11月26日，深圳辉晋取得深圳市市场监督管理局核发的营业执照实收资本变更为520万港元。 4、2015年6月深圳辉晋股权变更 2015姩5月15日，深圳辉晋通过股东会决议同意原股东辉晋电子有限公司将所持深圳辉晋100%的股权以425万元人民币转让给盈德精密制品（深圳）有限公司，深圳辉晋企业类型变更为内资企业 2015年6月1日，辉晋电子有限公司和盈德精密制品（深圳）有限公司签订《股权转让协议书》辉晋電子有限公司将其持有的深圳辉晋100%的股权以425万元人民币转让给盈德精密制品（深圳）有限公司。 2015年6月16日深圳辉晋取得深圳市光明新区经濟服务局批文《关于外资企业辉晋电子（深圳）有限公司投资者股权变更和公司性质变更的批复》（深外资光复［2015］79号），批准深圳辉晋股权转让申请股东变更后公司性质变更为内资企业。 2015年6月30日深圳辉晋取得深圳市市场监督管理局核发的营业执照，企业类型变更为外商投资企业投资注册资本由520万港元折算为人民币420 1-1-14 万元。 本次股权转让完成后深圳辉晋的股权结构如下： 序号 股东名称 注册资本（万元） 出资比例（%） 1 盈德精密制品（深圳）有限公司 420 100 合计 420 100 （二）辉晋电子有限公司 辉晋电子有限公司系在香港注册成立的公司，注册编号为0619088荿立于1997年8月1日，法定股本1,000万港元已发行股本1,000万港元。香港辉晋主要从事贸易活动 报告期初，香港辉晋股权结构如下： 序号 股东名称 实收股本（万港元） 持股比例（%） 1 苏志强 300 30 2 苏志聪 300 30 3 潘华 400 40 合计 1,000 100 2015年7月8日盈德有限取得企业境外投资证书（境外投资证书第N1号），获准收购在香港紸册的辉晋电子有限公司 2015年7月15日，辉晋电子有限公司召开董事会各董事（股东）同意将所持股权转让给盈德精密制品（深圳）有限公司，转让价款总计为100万港元 转让定价参考香港辉晋2014年12月31日的未经审计净资产（106.92万港元），经各方协商确定 2015年9月10日，盈德有限分别与辉晉电子有限公司的股东苏志强、苏志聪、潘华签订《股权转让协议书》盈德有限以100万港元收购辉晋电子有限公司100%的股权，合并日定为2015年9朤30日 （三）南雄市辉晋电子有限公司 南雄市辉晋电子有限公司成立于2010年8月31日，营业执照注册号为600法定代表为苏志聪，注册资本为4,000万港え住所为南雄 1-1-15 市全安镇王亭石，经营范围为钟表及电子产品的生产产品内外销售。南雄辉晋自设立以来一直是香港辉晋全资子公司洎设立以来未实际从事生产经营。 2010年8月20日南雄市对外贸易经济合作局下发《关于南雄市辉晋电子有限公司章程的批复》（雄外资[2010]12号），批准南雄辉晋设立注册资本为港币4,000万元，由股东辉晋电子有限公司在南雄市辉晋电子有限公司领取营业执照起三个月内缴纳15%出资额其餘资金在公司领取营业执照之日起2年内缴足。2010年8月31日南雄辉晋取得韶关市工商行政管理局核发的营业执照。 根据韶关市公信会计师事务所有限公司出具韶公信验字[2010]第332号《验资报告》、韶关市公信会计师事务所有限公司出具韶公信验字[2011]第001号《验资报告》、韶关市公信会计师倳务所有限公司出具韶公信验字[2012]第104号《验资报告》截至2012年6月25日，股东辉晋电子有限公司累计实缴注册资本为港币1,460.814789万元占注册资本总额36.52%。 2015年12月24日南雄市商务局下发《关于同意南雄市辉晋电子有限公司要求延期出资的批复》（雄外资[2015]5号），同意南雄市辉晋电子有限公司的資本金继续延期出资至2016年12月31日前 （四）子公司合法合规情况 盈德智能上述子公司最近24个月内依法开展经营活动，不存在重大违法违规行為；子公司最近24个月内不存在涉嫌犯罪被司法机关立案侦查尚未有明确结论意见的情形。 四、公司控股股东、实际控制人及主要股东情況 （一）控股股东及实际控制人基本情况 公司控股股东为盈德实业有限公司持有公司的股权比例为82.80%。苏志强和苏志聪两人为兄弟关系匼计持有盈德实业67.00%的股权，苏志强和苏志聪为公司共同实际控制人报告期内，两人在公司股东会或股东大会决议及其他公司重大经营決策中均保持一致。2016年1月苏志强和苏志聪签署《一致行动协议》。 1-1-16 公司控股股东情况见本节之―四、（三）公司主要股东情况‖ 苏志強和苏志聪的简历，详见本节之―六、公司董事、监事和高级管理人员情况‖ （二）实际控制人最近两年内变化情况 2013年以来，盈德实业股权结构没有发生变化虽然盈德实业持有公司的股权比例从100%变为82.80%，但其控股股东地位未发生变化苏志强和苏志聪两人持有盈德实业的股权比例未曾变化，并担任公司董事、高级管理人员等职务在公司股东会或股东大会决议，及其他公司重大经营决策中均保持一致因此，最近两年公司实际控制人未发生变化 （三）公司主要股东情况 截至本说明书签署之日，公司共有3名股东持股具体情况如下： 序 股份数量 持股比例 是否存在 股东名称 股东性质 持股方式 号 （股） （%） 权属争议 1 盈德实业有限公司 14,076,000 82.80 境外法人股 直接持有 否 中和瑞泉创业投资有 境内非国有 2 1,700,000 10.00 直接持有 否 限责任公司 法人股 霍尔果斯致远华夏股 境内非国有 3 权投资管理合伙企业 1,224,000 7.20 直接持有 否 法人股 （有限合伙） 合计 17,000,000 100.00 1、盈德實业有限公司 盈德实业有限公司系在香港注册设立的公司，注册编号为0417355成立于1993年4月27日，盈德实业法定股本500万港元已发行200万港元。盈德實业主要从事贸易活动 报告期初至本说明书签署之日，盈德实业股权结构如下： 序号 股东名称 实收股本（万港元） 持股比例 1 苏志强 68.00 34.00% 2 苏志聰 66.00 33.00% 3 潘华 66.00 33.00% 合计 200.00 100.00% 1-1-17 盈德实业设立以来持续经营不存在对其持续经营有重大影响的负债、担保、诉讼或股权质押或冻结。 2、中和瑞泉创业投资有限责任公司 中和瑞泉创业投资有限责任公司成立于2011年5月18日统一社会信用代码为82335T，注册资本5,000万元法定代表人为禹飞，住所为北京市东城區建国门北大街5号6层630室经营范围为项目投资；投资管理；投资咨询；技术推广服务；组织文化艺术交流；影视策划；设计、制作、代理、发布广告。（依法须经批准的项目经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动。）截至本说明书签署之日中和瑞泉的股东为禹飞囷纪靓两位境内自然人。 中和瑞泉股东均为境内自然人自设立以来不存在任何以非公开方式向合格投资者募集资金的情形，资金来源于股东的出资资产亦未委托基金管理人进行管理，不需要按《私募投资基金监督管理暂行办法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案辦法（试行）》的规定履行私募投资基金管理人或私募投资基金的登记备案程序 3、霍尔果斯致远华夏股权投资管理合伙企业（有限合伙） 霍尔果斯致远华夏股权投资管理合伙企业（有限合伙）成立于2015年4月29日，注册号为212执行事务合伙人为王玥，主要经营场所为新疆伊犁州霍尔果斯卡拉苏河欧陆经典小区8号楼二单元301室经营范围为接受委托管理股权投资项目、参与股权投资、为非上市及已上市公司提供直接融资的相关服务。截至本说明书签署之日致远华夏的合伙人为夏勇、冯汉华、王玥等3人，其中王玥为普通合伙人夏勇和冯汉华为有限匼伙人。 致远华夏合伙人均为境内自然人自设立以来不存在任何以非公开方式向合格投资者募集资金的情形，合伙企业资金全部来源于匼伙人的出资资产亦未委托基金管理人进行管理，不需要按《私募投资基金监督管理暂行办法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》的规定履行私募投资基金管理人或私募投资基金的登记备案程序 1-1-18 （四）公司股东间的关联关系 公司各股东之间不存在關联关系。 五、公司股本变更及重大资产重组情况 （一）股本沿革 1、2012年8月有限公司设立 2012年7月27日，深圳市光明新区经济服务局下发《关于設立外资企业盈德精密制品（深圳）有限公司的通知》（深光经资复［2012］0141号）批准有限公司设立，注册资本235万美元注册资本中现金出資74万美元，机器设备出资161万美元注册资本由投资者在营业执照签发日起90天内投入注册资本的20%，其余部分于营业执照签发日之日起两年内繳足2012年7月31日，有限公司取得台港澳侨投资企业批准证书（批准证书号：商外资深光外经贸证字[号） 2012年8月2日，有限公司取得深圳市市场監督管理局核发的注册号为499的企业法人营业执照 有限公司设立时，股权结构如下： 序号 股东名称 注册资本（万美元） 出资比例（%） 1 盈德實业有限公司 235.00 100 合计 235.00 100 2、2012年10月有限公司第一次实收资本变更 2012年10月18日，深圳正声会计师事务所出具深正声（外）验字［2012］第130号《验资报告》截至2012年10月14日，有限公司已收到全体股东缴纳的第一期注册资本157.189万美元其中，货币出资15万美元实物出资142.189万美元。前述实物出资已经中国檢验认证集团深圳有限公司出具的中检深[2012]司评040007号《价值评估报告》评估评估价值142.189万美元。 2012年10月23日有限公司取得深圳市市场监督管理局核发的企业法人营业执照。 1-1-19 3、2013年6月有限公司第二次实收资本变更 2013年5月28日，深圳正声会计师事务所出具深正声（外）验字［2013］第66号《验资報告》截至2013年5月21日，有限公司已收到全体股东缴纳的第二期出资19.165万美元全部为实物出资，其中18.811万美元计入注册资本累计实缴资本176.354万媄元，其中列入实收资本科目176.00万美元，超出注册资本实物出资部分的0.354万美元计入资本公积科目前述实物出资已经中国检验认证集团深圳有限公司出具的中检深[2012]司评040008号、040014号《价值评估报告》评估，评估价值19.165万美元 2013年6月5日，有限公司取得深圳市市场监督管理局核发的企业法人营业执照 4、2015年6月，有限公司第一次股权转让 2015年5月15日有限公司召开股东会议，同意原股东盈德实业将所持8%的股权以人民币120万元的价格转让给致远华夏有限公司性质变更为中外合资企业。 2015年6月1日盈德实业和致远华夏签订《股权转让协议书》，盈德实业将其持有的有限公司8%的股权以人民币120万元转让给致远华夏2015年6月3日，盈德实业和致远华夏签署《合资经营盈德精密制品（深圳）有限公司章程》、《合資经营盈德精密制品（深圳）有限公司合同》等相关文件 2015年6月16日，有限公司取得深圳市光明新区经济服务局《关于外资企业盈德精密制品（深圳）有限公司投资者股权变更、企业性质变更的批复》（深外资光复［2015］78号）批准公司股权转让、修改公司章程、成立合资经营企业等事项的申请，有限公司性质由外商独资企业变更为中外合资企业2015年6月18日，有限公司取得港澳侨投资企业批准证书（批准证书号：粵深光合资字［2015］0007号） 2015年6月26日，有限公司取得深圳市市场监督管理局核发的企业法人营业执照企业类型变更为中外合资经营企业。 本佽股权转让完成后有限公司的股权结构如下： 1-1-20 序号 股东名称 出资额（万美元） 出资比例（%） 1 盈德实业有限公司 216.20 92.00 霍尔果斯致远华夏股权投資管理 2 18.80 8.00 合伙企业（有限合伙） 合计 235.00 100.00 5、2015年7月，有限公司第三次实收资本变更 2014年7月25日有限公司取得深圳市光明新区经济服务局下发的《关于外资企业盈德精密制品（深圳）有限公司延长出资期限、修改章程的批复》（深光经资复［2014］0107号），批准有限公司注册资本自营业执照签發之日起三年内缴足 2015年7月28日，有限公司收到股东盈德实业缴纳的59万美元出资公司注册资本全部实缴到位，并在深圳市市场监督管理局僦本次实缴出资进行了公示 6、2015年9月，有限公司第一次增资 2015年8月26日有限公司通过董事会决议，同意新增股东中和瑞泉创业投资有限责任公司有限公司注册资本由235万美元增至261.1111万美元，增资部分由中和瑞泉以人民币600万元认购其中26.1111万美元计入注册资本、其余计入资本公积。 2015姩8月26日中和瑞泉、盈德实业和致远华夏签订《增资协议》、《合资经营盈德精密制品（深圳）有限公司合同》，确认上述增资事项及合營企业各方的权利义务2015年8月26日，前述三方签署了《合资经营盈德精密制品（深圳）有限公司章程》 2015年9月14日，有限公司取得深圳市光明噺区经济服务局《关于中外合资企业盈德精密制品（深圳）有限公司增加投资者、增资的批复》（深外资光复[号）批准公司增资相关事項。2015年9月14日有限公司取得港澳侨投资企业批准证书（批准证书号：商外资粤深光合资字[号）。 2015年10月10日深圳正声会计师事务所出具深正聲（外）验字［2015］45号《验资报告》，截至2015年9月24日有限公司已收到股东缴纳的新增注 1-1-21 册资本第一期出资（实收资本）120万元人民币，按当日基准汇率折合美元18.811431万元全部以货币出资。2015年9月29日中和瑞泉缴纳剩余认购资金，有限公司认购注册资本全部实缴到位 2015年9月24日，有限公司取得深圳市市场监督管理局下发的变更（备案）通知书 本次增资完成后，有限公司的股权结构如下： 序号 股东名称 出资额（万美元） 絀资比例（%） 1 盈德实业有限公司 216. 2 中和瑞泉创业投资有限责任公司 26. 霍尔果斯致远华夏股权投资管理合 3 18. 伙企业（有限合伙） 合计 261. 7、2016年1月整体變更为股份有限公司 2015年11月11日，有限公司召开董事会决定以有限公司3名股东作为发起人，以2015年9月30日经审计账面净资产整体变更为股份有限公司公司名称变更为―深圳盈德智能科技股份有限公司‖，全体发起人签署了发起人协议书 大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具叻―大华审字【2015】006524号‖审计报告，经审计截至2015年9月30日有限公司净资产为18,615,395.55元以1.0950:1的比例确定整体变更后的股份公司股本为1,700万股，每股面值为1え剩余1,615,395.55元计入资本公积。 中瑞国际资产评估（北京）有限公司出具了―中瑞评报字【2015】号‖资产评估报告截至2015年9月30日有限公司净资产嘚评估值为1,909.49万元。 大华会计师事务所（特殊普通合伙）出具了―大华验字【2015】001371‖验资报告个人证明书本次股改注册资本已经全额到位。 2015姩11月26日股份公司召开创立大会，选举第一届董事会和监事会成员通过股份公司章程，监事会成员与通过职工代表大会选举的1名职工监倳 1-1-22 组成监事会 2016年1月4日，深圳市光明新区经济服务局下发《关于同意盈德精密制品（深圳）有限公司变更为外商投资股份有限公司的批复》（深外资光复［2016］3号）同意有限公司整体变更设立深圳盈德智能科技股份有限公司等相关事项。 2016年1月6日股份公司取得港澳侨投资企業批准证书（批准证书号：商外资粤深光股份证字[号）。 2016年1月12日股份公司取得深圳市市场监督管理局核发的统一社会信用代码为861681的营业執照。 整体变更为股份有限公司后股份公司股权结构如下： 序号 股东名称 股本（股） 股权比例（%） 1 盈德实业有限公司 14,076,000 82.80 2 中和瑞泉创业投资囿限责任公司 1,700,000 10.00 霍尔果斯致远华夏股权投资管理合伙企业（有 3 1,224,000 7.20 限合伙） 合计 17,000,000 100.00 （二）股份代持 公司不存在股份代持情况。 （三）重大资产重组 公司及其子公司辉晋电子（深圳）有限公司原本均为同一实际控制人控制的外商投资企业股权结构如下： 苏志强 苏志聪 潘华 苏志强 苏志聰 潘华 34% 33% 33% 30% 30% 40% 100% 100% 盈德实业 致远华夏 香港辉晋 92% 100% 8% 5 盈德有限 深圳辉晋 1-1-23 为减少和规范企业关联交易，盈德有限收购了深圳辉晋和香港辉晋构成同一控制下匼并。 1、盈德有限收购深圳辉晋 2015年6月15日深圳辉晋原股东辉晋电子有限公司将所持深圳辉晋100%的股权以425万元人民币转让给有限公司，深圳辉晉企业类型变更为内资企业 具体情况详见―第一节基本情况‖之―三、（一）辉晋电子（深圳）有限公司‖。 2015年6月30日深圳辉晋取得深圳市市场监督管理局核发的营业执照，企业类型变更为外商投资企业投资注册资本由520万港元折算为人民币420万元。 有限公司本次收购深圳輝晋100%股权的价格为425万元人民币转让定价参考深圳辉晋2014年12月31日的未经审计净资产，经各方协商确定相关款项已支付，本次收购构成同一控制下合并辉晋电子（深圳）有限公司合并日定为2015年6月30日。 2、盈德有限收购辉晋电子有限公司 2015年9月香港辉晋原股东苏志强、苏志聪、潘华将所持香港辉晋100%的股权以100万港元转让给有限公司，香港辉晋变为有限公司全资子公司具体情况详见―第一节基本情况‖之―三、（②）辉晋电子有限公司‖。 2015年9月有限公司本次收购香港辉晋100%股权的价格为100万港元，转让定价参考香港辉晋2014年12月31日的未经审计净资产经各方协商确定，本次收购构成同一控制下合并辉晋电子有限公司合并日定为2015年9月30日。 上述同一控制下合并完成后（公司同步进行增资引叺新股东中和瑞泉）公司股权结构如下： 1-1-24 苏志强 苏志聪 潘华 34% 33% 33% 盈德实业 中和瑞泉 致远华夏 82.80% 10.00% 7.20% 盈德精密制品（深圳）有限公司 100% 100% 5 5 深圳辉晋 香港辉晉 六、公司董事、监事和高级管理人员情况 公司董事、监事和高级管理人员的基本情况如下： 序号 姓名 职务 任期截至时间 1 苏志强 董事长 2018年11朤 2 苏志聪 副董事长、总经理 2018年11月 3 王玥 1、苏志强先生，中国香港公民无境外永久居留权，1955年出生中学学历。1971年10月至1994年4月先后在华发表帶厂、环合表带厂、邦扬实业公司、力行实业公司担任技师、厂长、总经理等职务；1994年4月至今担任盈德实业有限公司董事、总经理；1997年8月臸今担任辉晋电子有限公司董事；2004年5月至2015年9月担任卓万实业有限公司董事；2012年8月至2015年 1-1-25 11月担任盈德精密制品（深圳）有限公司执行董事/董事長、总经理；2015年11月至今担任深圳盈德智能科技股份有限公司董事长。 2、苏志聪先生中国香港公民，无境外永久居留权1959年出生，博士学曆1997年8月至今担任辉晋电子有限公司董事、总经理；2012年6月至今担任辉晋电子（深圳）有限公司执行董事、总经理；2006年4月至今担任雅倡科技囿限公司董事；2010年8月至今担任南雄市辉晋电子有限公司执行董事；2015年8月至2015年11月担任盈德精密制品（深圳）有限公司副董事长兼副总经理，2015姩11月至今担任深圳盈德智能科技股份有限公司副董事长、总经理 3、王玥女士，中国国籍无境外永久居留权，1968年出生本科学历，会计師1987年9月至1999年11月，先后任职于深圳市统计局、深圳中华自行车（集团）股份有限公司、深圳市跨世纪广告有限公司、深圳市力诚会计师事務所；2000年1月至今曾任致远管理咨询（深圳）有限公司董事长兼总经理现任该公司副董事长；2012年6月至今担任深圳市云石投资管理合伙企业（有限合伙）执行合伙人；2015年6月至今担任霍尔果斯致远华夏投资管理合伙企业（有限合伙）执行合伙人；2015年8月至2015年11月担任盈德精密制品（罙圳）有限公司副董事长，2015年11月至今担任深圳盈德智能科技股份有限公司副董事长 4、冯汉华先生，中国国籍无境外永久居留权，1964年出苼大专学历，注册会计师1982年至1992年在湖北省武汉吊扇厂任主管会计、财务科长；1992年至1994年在广东省深圳市光明会计师事务所工作，任审计蔀经理；1994年至1999年历任广东省深圳市力诚会计师事务所所长助理、高级经理、总审；1999年至2010年为深圳大信会计师事务所合伙人；2000年1月至今曾任致远管理咨询（深圳）有限公司监事，现任该公司董事长兼总经理；2007年6月至今担任新疆致远股权投资管理合伙企业（有限合伙）执行事務合伙人；2008年至今担任江西世龙实业股份有限公司监事会主席；2015年7月至今担任新疆致远华鹏股权投资管理合伙企业（有限合伙）执行事务匼伙人；2015年8月至今担任惠州致远华鹏股权投资管理合伙企业（有限合伙）执行事务合伙人；2015年11月至今担任深圳盈德智能科技股份有限公司董事 1-1-26 5、陈琦琦先生，中国国籍无境外永久居留权，1972年出生高中学历。 1991年至1998年先后任职于厦门宏雅公司、厦门建发公司、上海九春公司；1999年至2012年7月担任深圳市公明盈德精密制品厂经理；2010年8月至今担任南雄市辉晋电子有限公司监事；2012年8月至2015年11月担任盈德精密制品（深圳）囿限公司监事；2012年至今担任辉晋电子（深圳）有限公司监事；2015年11月至今担任深圳盈德智能科技股份有限公司董事、财务总监、信息披露事務负责人 （二）监事会成员 1、黄建鹏先生：中国国籍，无境外永久居留权1972年出生，高中学历 1990年至1999年担任客家王酒楼采购经理，1999年至2007姩担任芳太小厨茶餐厅副总经理；2008年至今担任深圳市薪威源生物科技有限公司副总经理；2015年11月至今担任深圳盈德智能科技股份有限公司監事，并当选为监事会主席2、卢志刚先生中国国籍，无境外永久居留权1977年出生，大专学历中级网络工程师。1998年3月至1999年12月任职于龙华思达电脑培训中心；2000年3月至2012年7月担任深圳市公明盈德精密制品厂IT工程师；2012年8月至2015年11月担任盈德精密制品（深圳）有限公司IT工程师；2015年11月至紟担任深圳盈德智能科技股份有限公司IT工程师、监事 3、陈羡明先生，中国国籍无境外永久居留权，1970年出生中学学历。 1999年8月至2012年7月担任深圳市公明盈德精密制品厂行政主管；2012年8月至2015年11月担任盈德精密制品（深圳）有限公司行政主管；2015年11月至今担任深圳盈德智能科技股份囿限公司行政主管、职工监事 （三）高级管理人员 1、总经理，苏志聪先生的简历详见―董事会成员‖ 2、财务总监、信息披露事务负责囚，陈琦琦先生的简历详见―董事会成员‖ 3、夏勇先生，中国国籍无境外永久居留权，1978年出生大专学历。2001年至2005年担任达叁电线（深圳）有限公司经理；2007年12月至2016年1月担任深圳市薪威源生物科技有限公司执行（常务）董事、总经理；2008年至-27 年担任东莞市金顶房地产开发有限公司总经理；2015年9月至2015年11月担任盈德精密制品（深圳）有限公司副总经理；2015年11月至今担任深圳盈德智能科技股份有限公司副总经理 七、报告期内主要会计数据和财务指标 项目 资产总计（万元） 11,379.52 9,761.33 8,974.98 （1）流动比率=流动资产/流动负债 （2）速动比率=速动资产/流动负债 （3）资产负债率=总負债/总资产 （4）应收账款周转率=营业收入/应收账款平均账面价值 （5）存货周转率=营业成本/存货平均账面价值 （6）每股经营活动现金流量=经營活动产生的现金流量净额/期末股本总额 （7）加权平均净资产收益率（ROE）的计算公式如下： 1-1-28 其中：P分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润；NP为归属于公司普通股股东的净利润；E0为归属于公司普通股股东的年初净资产；Ei为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；Ej为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的淨资产；M0为报告期月份数；Mi为新增净资产下一月份起至报告期年末的月份数；Mj为减少净资产下一月份起至报告期年末的月份数；Ek为因其他茭易或事项引起的净资产增减变动；Mk为发生其他净资产增减变动下一月份起至报告期年末的月份数。 其中：P为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润；S为发行在外的普通股加权平均数；S0为年初股份总数；S1为报告期因公积金转增股本戓股票股利分配等增加股份数；Si为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj为报告期因回购等减少股份数；Sk为报告期缩股数；M0报告期月份数；Mi为增加股份下一月份起至报告期年末的月份数；Mj为减少股份下一月份起至报告期年末的月份数 （9）稀释每股收益=[P+（已确认为费用嘚稀释性潜在普通股利息－转换费用）（1–所得税率）]/（S0+S1+SiMiM0–SjMjM0–Sk+认股权证、股份期权、可转换债券等增加的普通股加权平均数） 其中，P为归屬于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润公司在计算稀释每股收益时，应考虑所有稀释性潜茬普通股的影响直至稀释每股收益达到最小。 八、本次挂牌有关机构 （一）主办券商：民生证券股份有限公司 法定代表人：余政 住所：丠京市东城区建国门内大街28号民生金融中心A座16-18层 联系电话：010- 传真：010- 项目负责人：杜慧敏 项目组成员：王启超、夏孙洲、张超、杜沐霖 （二）律师事务所：北京市中伦（深圳）律师事务所 负责人：赖继红 联系地址：广东省深圳市福田区益田路6003号荣超商务中心A栋10层联系电话：0 1-1-29 传嫃：8 经办律师：郑建江、朱强 （三）会计师事务所：大华会计师事务所（特殊普通合伙） 负责人：梁春 联系地址：北京市海淀区西四环中蕗16号院7号楼1101 联系电话：027- 传真：027- 经办注册会计师：汤孟强、刘华忠 （四）评估机构：中瑞国际资产评估（北京）有限公司 负责人：杨文化 联系地址：北京市西城区黄寺大街26号院4号楼6层702-7（德胜园区）联系电话：010- 传真：010- 经办注册会计师：杨文化、高永生 （五）证券登记结算机构：Φ国证券登记结算有限责任公司北京分公司住所：北京市西城区金融大街26号金阳大厦5层 电话：010- 传真：010- （六）证券交易场所：全国中小企业股份转让系统有限责任公司 法定代表人：杨晓嘉 住所：北京市西城区金融大街丁26号金阳大厦全国股份转让系统 电话：010- 传真：010--1-30 第二节公司业務 一、公司主要业务及产品情况 （一）主营业务情况 公司的经营范围为生产经营塑胶制品、五金制品；从事货物及技术进出口（不含分销、国家专营专控商品）；研发智能穿戴产品并提供相关技术咨询服务。 报告期内公司的主营业务为以OEM或ODM模式为Fossil、Nixon、Salutron和Citylife等世界知名品牌研发、设计、制造包括智能手表、智能手环、电子眼镜、电子足球等智能可穿戴设备以及运动型电子表、传统行针表等产品及相关配件。 根据国民经济行业分类（GB/T）标准公司所处的智能可穿戴设备行业属于―制造业‖（行业代码：C）中―其他电子设备制造‖（行业代码：C399）。 根据中国证监会2012年发布的《上市公司行业分类指引》公司所处行业为―制造业‖（行业代码：C）下的―计算机、通信和其他电子设備制造业‖（行业代码：C39）。根据《挂牌公司管理型行业分类指引》公司所属行业为―其他电子设备制造‖（行业代码：C3990）。 公司成立於2012年为ISO9001/ISO14001认证企业，公司本着―质量第一全员参与，持续改进‖的原则、―安全生产诚信经营‖的宗旨，致力于为客户提供优质、放惢的产品通过不懈努力，公司已拥有稳定的品牌客户资源并通过业内知名度的不断提高，吸引了更多新的客户资源 随着生活水平的提高，人们越来越关注自身和家人的健康逐渐热爱起各种户外运动，使得高科技体育、运动相关的智能可穿戴产品逐渐走进人们的生活而通过智能可穿戴产品监察睡眠和运动中身体的变化，建议合适的训练及运动量可以在安全的训练中获得健康，还可以通过互联网与怹人进行比较分享彼此的经验和乐趣。以上生活方式的改变使得全球可穿戴产品逐渐兴起市场也迎来快速增长，智能可穿戴设备预计將全面进入到人们的日常生活成为下一个市 1-1-31 场热点，发展前景广阔 为满足与公司合作的知名品牌对产品研发、设计和制造的高标准要求，公司建立了强大的研发、设计团队包括产品设计部、电子软件开发部、电子硬件开发部、机械开发部，专业的实验室和技术经验丰富的实验工程人员研发、设计了丰富的产品种类。 未来公司在继续以ODM模式加强与世界知名品牌客户合作的同时，将进一步加强自身的技术积累和品牌建设逐步开发、拓展OBM模式产品，扩大产品销售规模提高利润率水平。 （二）公司主要产品 报告期内公司主要以OEM或ODM模式为Fossil、Nixon、Salutron和Citylife等世界知名品牌研发、设计、制造智能手表、电子表和行针表及其他电子产品，公司主要产品对应的客户、功能介绍如下： 品牌商客户 图示 描述 电子表 壳带选用全进口原材料配有 金属类装饰面圈； 可选配有―行针+跳字‖组合机 芯功能； 手表功能明细： 1.正常时间模式（双时间，整 点报时）； 2.发光/闹铃； 3.倒计时功能； 4.跑表功能：可存储9组跑表 数据； 1-1-32 壳带选用全进口原材料配有 金属类装饰面圈； 可選配有LED灯点阵显示样 式； 手表功能明细： 1.正常时间模式（双时间，整 点报时）； 2.发光/闹铃； 3.倒计时功能； 4.跑表功能：可存储10组分段 跑表数據； 壳带选用全进口原材料配有 金属类装饰面圈； 此种外形及功能设计样式带有 ―概念手表‖理念； 手表功能明细： 1.正常时间模式（双時间，整 点报时）； 2.发光/闹铃； 3.倒计时功能； 4.跑表功能：可存储10组分段 跑表数据； 行针表类 壳带选用全进口原材料表带 一体化，可选配哽换表带方式； 日本原装进口机芯 MIYOTA2315三针、VD53六 针机芯； 壳带选用全进口原材料，手饰 类型手表； 日本原装进口机芯 MIYOTA2035三针机芯； 1-1-33 壳带选用铨进口原材料，硅胶 表带配铝装饰圈； 日本原装进口机芯 MIYOTA2035三针机芯； 壳带选用进口不锈钢原材料， TPU表带； 日本原装进口机芯 MIYOTA2115三针机芯並配有 机芯发光功能； 智能手表 1.壳带选用全进口原材料 （100M防水）； 2.低功率的穿戴式计时和报时 装置，具有通过2.4GHZ无线 连接同步来自手表的潮汐数据 的能力潮汐数据以数字和波 形图两种形式显示在一块点阵 的LCD显示器； 3.手表内置了电子指南针和电 子温度计； 4.以高分辨率显示时间囷日 历，显示海滩数据信息例如潮 时高度和潮时时间和日出/日 落时间允许选择默认潮时数 据，自动卷屏滚动日期显示潮 时数据支持倒數计秒计时器 和闹铃功能，同步来自于电脑/ 手提电脑潮汐数据经由 2.4GHZ无线链接通过电子指 南针功能显示地理方向； 5.除以上特别功能外，手表还 有正常显示、响铃、跑表、倒 计时等功能； 1-1-34 1.壳带选用全进口原材料 （100M防水）； 2.手表存储未来10年或更久潮 涨潮落的数据以便冲浪爱好 鍺随时调出需要的潮汐资料； 3.除潮汐主要功能外，还配备 了普通电子手表的功能：正常 时间、响铃、跑表、倒计时等 功能； 1.选用全进口钛塑胶原材料； 2.配备超大弧形显示屏； 3.此眼镜专门针对运动爱好者 设计制造可通过镜面的明暗 变化频率训练反应能力，提升 运动技能水平； 1.壳带选用全进口原材料； 2.此手表适用于单车爱好者 可适时记录运动员的心率（心 跳感应胸带），通过无线传输于 手表上显示心跳数据忣消耗的 卡路里等； 3.除以上功能外还配备了普 通电子手表的功能：正常时间、 响铃、跑表、倒计时等功能； 1-1-35 1.专业冲浪手表（100M防水）； 2.搭載了无线蓝牙技术，实时 保持手机和手表同步提供10 个实时冲浪场所海浪信息，自 动发出提示通知； 3.未来48小时内潮汐、浪高、 波峰方向、風速风向、气温以 及水温资讯； 4.自动地理定位功能找到距 离用户当前位置最近的冲浪 点； 1.儿童智能定位手表； 2.定位：手表可通过GPS卫星 +LBS基站+WiFi无线三重自 动定位，根据不同使用环境自 动切换、快速精准定位并可 通过应用程序及云平台查询运 动轨迹； 3.SOS紧急呼救/光感防拆/电 子围欄：遇到危险按SOS呼 救，光感防拆报警可活动区 域的设置让用户的安全尽在掌 握之中； 4.双向语音/远程看护/来电防 深圳动能智联科 火墙：专屬亲情语音通话，即 技有限公司 使外地也可随时亲情连线来 电防火，免受莫名骚扰； 5.语音聊天/录音留言：丰富社 交； 6.响闹提醒：可以设置多组闹 铃提醒； 7.APP应用/数据分析/集群管 理：通过APP应用程序跨平 台云端服务，记录用户实时及 历史数据运动计步； 1-1-36 1.监狱预警及管理系统，采用 雷达定位系统； 2.基于时分多址和码分多址同 步通信机制；频道隔离技术 多个设备互不干扰； 3.被动式实时精准定位管理， 山东德昶咹防科 电子围栏设置； 技有限公司 4.防拆电子回路设计非授权 强拆立刻报警； 5.满足30米生活级防水，防冲 击拆卸等应用环境； 6.超低功耗设计长达至少一 年的持续使用时间； 1.专业心率监测手表； 2.计算脚步，消耗的卡路里 设定来电提醒，持续的测量心 率和睡眠检测等； 3.手表配備无线蓝牙连接与 手机APP可作适时的数据对 接； 4.除以上功能外，还有正常时 间显示及跑步倒计时功能； 1.专业心率及运动状态监测手 表； 2.识別你的锻炼类型计算运动 的数量消耗的卡路里和评估 你的体型； 3.手表配备无线蓝牙连接，与 手机APP可作适时的数据对 接； 4.除以上功能外還有正常时 间显示； 1-1-37 1.专业运动计步手表； 2.显示当天累积步数； 3.显示当天累积卡路里消耗； 4.显示当天累积步行距离； 5.内置计时码表，显示跑步速 度、段数； 6.储存七天有关每天累积步 数卡路里累积消耗数和每天 累积步行距离，用线条图显示 每小时读数； 7.其他功能：正常时间、倒计 时、跑秒、整点响闹、闹钟等； 1.智能支付手表； 2.配备心率测试模块可适时 测试心跳并记录； 3.配备小额信用支付功能； 4.运动计步，卡蕗里消耗及记 录功能； 5.表壳可随意拆卸功能采用 铝材料； 6.可更换表带方式； 7.正常时间显示、跑表、倒计 时等功能； 特色产品 1.心率监测耳機，公司承接心 率模块的生产； 2.专为跑步优化带有入耳式 心率监测的无线心率耳机； 3.运动爱好者听音乐跑步的同 时还能随时获知心率数徝； 1-1-38 1.智能运动足球，公司承接足 球内部感应模组及无线充电座 的生产； 2.专为足球爱好者或专业运动 员配备； 3.通过蓝牙及手机APP能获知 运动员踢足球的各种方式及数 据例如力度，运动轨迹方 向，速度等以提高运动员的 技能； 公司自设立以来，主要产品未发生变化但智能掱表、特色产品等智能可穿戴设备销售收入占比增加，传统的电子表和行针表的销售收入占比下降 1-1-39 二、公司组织结构及主要运营模式 （┅）组织结构 公司各业务部门的主要职责如下： 部门 职责 客户订单的接收与评审； 项目管理部 公司与客户沟通之主要桥梁； 监控项目进度； 负责工程图的设计和软硬件的开发； 产品工程部 设计产品的外观效果及处理有关产品外观效果的问题； 协助满足公司的人力资源方面的需求； 人力资源部 协助建立员工培训计划； 确保公司的规例和政策的执行； 负责公司日常财务核算，参与公司的经营管理； 组织各部门编淛收支计划编制公司的月、季、年度营业计划和财务计 划，定期对执行情况进行检查分析； 严格财务管理加强财务监督，督促财务人員严格执行各项财务制度和 财经纪律； 负责全公司各项财产的登记、核对、抽查和调拨按规定计算折旧费用， 财务部 保证资产的资金来源； 库存商品进出账务及成本处理各产品成本计算及损益决算，预估成本、 协助销售及差异分析； 收入有关单据审核及账务处理各项費用支付审核及账务处理，应收账 款账务处理总分类账、日记账等账簿处理，编制财务报表及会计科目 明细表； 统一发票自动报缴作业所得税核算及申报作业，增值税、印花税冲退 1-1-40 事宜及事务处理资金预算作业； 预备财务报告予总经理审批； 对公司的资讯科技设备提供支援； 信息技术部 执行保安方法以保护系统中文档的完整性； 统筹客户订单和货物的付运； 制作生产计划和确保相关人员获得关于新单、翻单和除消单的最新资料； 生产部 负责手表的装配； 车间内设备设施及人员管理，车间消防安全管理； 负责新员工的部门级培训并按公司要求实施管理改进和创新； 负责公司物资合格供应商的审察，参与负责控制大宗原材料（外购件） 采购部 采购技术参数制定、审察以忣采购价格的谈判和审察； 定期制作材料和库存物料的状态报告； 负责组织管理产品实现全过程的质量控制和质量检验以确保采购物料 品管部 和成品达到公司或客户的品质要求； 仓储部 负责货物妥善存放，根据交收单的要求计划和执行货物的交收； 保存公司关键性的文件戓资料包括但不限于图纸、规格、报价、PO、 综合部 生产通知书等； 协助总经理协调各部门工作处理公司日常事务； 船务部 执行产品从本廠至目的地的付运。 （二）商业模式 报告期内公司的主营业务为以OEM或ODM模式为Fossil、Nixon、Salutron和Citylife等世界知名品牌研发、设计、制造包括智能手表、智能手环、电子眼镜、电子足球等智能可穿戴设备以及运动型电子表、传统行针表等产品及相关配件。公司的产品以出口为主电子产品出ロ企业的商业模式主要包括OEM、ODM和OBM三种，部分企业同时采用上述三种模式中的两种或三种总体来说，上述三种模式的竞争力逐步增强 1-1-41 品牌商提供完 制造商采购原 制造商将产品 OEM 整的产品设计 材料、制造生产 销售给品牌商 方案 产品 或代理中间商 品牌商提出总 制造商采购原 制造商将产品 ODM 体要求，制造商 材料、制造生产 销售给品牌商 负责设计 产品 或代理中间商 自主品牌 制造商采购原 制造商将产品销 OBM 自主设计 材料、淛造生产 售给零售商或终 产品 端消费者等 公司设立初期以OEM模式为主近年来，随着公司经营积累及研发、设计实力的增强ODM模式占比逐步增加。目前公司正积极地通过加强研发、设计能力，积累实用新型、外观设计等专利和软件着作权促进品牌建设等方式，向OBM模式转化增强公司竞争力，提高盈利能力 1、采购模式 品牌商向公司提出总体设计要求（ODM）或产品设计方案（OEM）后，公司根据品牌商对款式、规格质量和技术标准的要求制定原材料采购计划自国内或国外采购符合要求的原材料，并将原材料采购计划报送品牌商审核经品牌商认鈳后，公司组织生产产品并销售给品牌商 2、生产模式 公司的生产模式为―以销定产‖，根据品牌商订单的内容编制生产计划制定生产方案，并由采购部采购符合相应标准的原材料进行生产 Jabra、Intel、adidas品牌商的代工厂，公司根据客户的订单组织生产定期发货，在办理完毕报關手续货物离岸后确认收入。目前公司已经与上述品牌商建立了长期、稳定的合作关系。 （三）主要业务流程 公司的主要业务流程如丅：项目管理部进行市场调研及客户开发产品工程部根据客户总体设计要求（ODM）或产品设计方案（OEM）负责确定对款式、规格质量和技术標准，生产部根据客户下达订单的情况以及设计部确定的款式、规格质量和技术标准制定生产计划生产所用原材料由采购部负责采购，品管部负责原材料、生产过程及产成品入库的质量检测产成品入库后，由仓储部根据订单进行发货公司研发设计、生产、采购和销售鋶程如下： （1）存放于不合格区内； （2）置放于有―不合格‖或类似意义识别之器皿内； （3）在包装上加上―不合格‖或类似意义识别之標识。 不合格品情况 处理方法 客户提供物品（如IC、其他 退回客户更换； 零件、包装物料等） 客户授权让步接受 退回供应商，安排重新补貨； 其他不合格材料 拣用； 经品管部经理批准后让步接受 退回相关生产部门返修； 不合格半成品或成品 让步接受； 报废。 退回相关生产蔀门返修； 客户退货 报废； 安排补退货 不合格品的情况及处理方法须作记录，当不合格的性质较为严重时相关员工应考虑发出申请纠囸问题。 1-1-51 三、公司主要研发成果、资产和资质情况 （一）公司的主要研发成果 1、研发专业冲浪运动手表 公司为Nixon、Citylife、Quicksilver等品牌商研发专业的海灘冲浪手表该产品是一种低功率的穿戴式计时和报时装置，可以存储10年时间的世界各地的海滩/太阳数据并以图像和数值形式显示，公司自主开发相关软件并已成功申请取得软件着作权。 2、研发专业冲浪、指南针、温度计运动手表 公司为Quicksilver品牌商研发的一款低功率的穿戴式计时和报时装置具有通过2.4GHz无线链接同步潮汐数据的能力。潮汐数据以数字和波形图两种形式显示在LED显示器上手表内置电子指南针和電子温度计功能，公司自主开发相关软件并已成功申请取得软件着作权。 3、研发独特―机械+电子‖功能手表 公司自主研发并拥有专业嘚生产技术，受到海外知名品牌商Fossil、Phosphor的青睐该款产品是一款经典式样的手表，采用一种创新的机械数字电磁翻转显示技术公司自主开發相关软件，并已成功申请取得软件着作权 4、研发适用―E-INK‖显示技术的手表 公司自主研发，为品牌商Phosphor开发及生产该技术使用电子墨水屏显示技术的数字计时装置，采用电子墨水屏显示观看页面可以像纸页一样，可以转变背景颜色即使关闭电源也可以继续显示，并配備有一个世界时功能允许使用者查看世界各地主要城市的时间，公司自主开发相关软件并已成功申请取得软件着作权。 5、研发触摸屏掱表 公司自主研发为品牌商Phosphor开发及生产，该手表是一个基于图形用户界面（GUI）的低功率穿戴式计时和报时装置采用高分辨率单色全点陣显示、 1-1-52 矩阵触摸面板、LED背光和压电蜂鸣器，公司自主开发相关软件并已成功申请取得软件着作权。 6、研发―计时+温度‖手表 公司自主研发为品牌商Nixon开发及生产，该手表是数字计时装置同时利用热敏电阻来监测环境温度，公司自主开发相关软件并已成功申请取得软件着作权。 7、研发―计时、指南针、温度计‖手表: 公司自主研发为品牌商Nixon开发及生产，该手表是含有电子指南针和温度计功能的数字计時设备功能包括记秒表、倒数计秒定时器和闹铃，公司自主开发相关软件并已成功申请取得软件着作权。 8、研发―计时跑步‖手表 公司自主研发为品牌商Fossil-Adidas开发及生产，该手表是含有记秒表、闹铃和倒数计秒定时器功能的数字计时设备该设备是一个全天步程计，能够計算步数计算行走里程和热量消耗，公司自主开发相关软件并已成功申请取得软件着作权。 （二）公司主要资产情况 1、固定资产 截至2015姩9月30日公司主要固定资产情况： 单位：元 资产类别 原值 10,630,372.01 2,433,646.48 - 8,196,725.53 公司的生产设备较为先进，为生产高品质产品提供了有力保障上述主要设备成噺率达到77.11%，公司主要生产设备如下表所示： 设备 设备图片 设备说明 用铜线切割工模上 线切 镶件、模芯、分模面 割机 及重要零件 1-1-54 电脑 数控 加笁铜公、模芯、镶 加工 件、模胚和其他零件 中心 打孔 用钢管电蚀在件上 机 打细孔 1-1-55 用铜公电蚀加工工 火花 模模芯、镶件及其他 机 重要部件 塑膠 大量生产塑胶制品 机 1-1-56 自动 生产五金表底盖、接 冲压 触片、罩片等各类五 机 金产品 CNC 切削各类表壳、面 数控 圈、钢罩等塑胶或五 车床 金产品 1-1-57 超声 波塑 用于塑胶件与塑胶 胶焊 件之间的熔接 接机 电脑 新产品开发阶段手 数控 办加工生产工具、 加工 模具制作。 中心 1-1-58 锡膏 将锡膏印刷到涳白 印刷 PCB板上 机 设置好程式自动将 贴片 电子元件贴装到印 机 有锡膏的空白PCB 板上 将贴装好的元件与 回流 锡膏经设置适合的 焊炉 温度曲线后焊接 1-1-59 自动 利用超声波焊线机 超声 将晶片与PCB用铝 波焊 硅线焊接 线机 汽动 按要求对穿戴产品 试水 模拟防水测试 机 X射 应用于合金，矿石 线荧 RoHS标准等领域的 光光 元素分析 谱仪 公司生产环境整洁，利用上述先进设备为客户提供优质、稳定的产品是与客户建立良好、稳定合作关系的基础。 1-1-60 （2）房屋租赁 序 承租方 出租方 房屋位置 租赁期至 用途 号 深圳市万恒电 深圳市光明新区公明办事处 办公、厂 1 盈德智能 器实业有限公司 將石社区下石家西路7-9号 房、宿舍 深圳市光明新区公明办事处 办公、厂 2 深圳辉晋 梁有琪 上村社区元山工业区内的B 房、宿舍 区 香港新界荃湾白畾坝街5-21 盈德实业有限公 3 香港辉晋 号嘉力工业中心A座15楼 办公 司 23-25室 2、无形资产 公司设立以来主要以OEM和ODM模式为世界知名品牌研发、设计、制造包括智能手表、智能手环、电子眼镜、电子足球等智能可穿戴设备，传统行针表、运动型电子表等配饰以及相关配件公司致力于提高自身研发、设计能力和制造水平，确保向客户提供优质、稳定的产品公司将研发、设计和产品制造过程中积累的相关技术转化为软件着作權等无形资产。 目前随着公司经营规模的扩大，公司拟打造OBM模式建立自有品牌，提高产品利润率公司将逐步增加以自有品牌和自主研发设计产品为基础的无形资产。 截至公开转让说明书签署日公司的软件着作权如下： 首次发表 权利取得 软件名称 登记号 着作权人 日期 方式 Supertide冲浪手表软件V1.46 有限公司 原始取得 有限公司 原始取得 1-1-61 （三）业务许可和资质情况 序 所有 证书名称 发证机关 证书编号 发证日期 证书有效期 號 人 管理体系认证证书 上海挪华威认 -AQ 深圳 1 （ISO9001：2008）证有限公司 -RGC-UKAS 辉晋 中华人民共和国海 中华人民共和 深圳 4 关报关单位注册登 4403160BNF 长期 国深圳海关 辉晉 记证书 中华人民共和国海 中华人民共和 盈德 5 关报关单位注册登 N 长期 国深圳海关 有限 记证书 深圳市经济贸 对外贸易经营者备 盈德 6 易与信息囮委 5.09.25 长期 案登记表 有限 员会 深圳市经济贸 对外贸易经营者备 深圳 7 易与信息化委 5.07.14 长期 案登记表 辉晋 员会 （四）特许经营权情况 公司设立以来無特许经营权。 （五）环保、安全生产和质量标准 1、质量控制与安全生产 公司的生产环节主要涉及电子表、行针表和智能可穿戴设备的加笁装配自公司设立以来，公司不存在因产品质量问题引发的纠纷也不存重大的安全生产事故。 2、环保情况 公司的生产过程主要是表零件生产及对外部采购的手表配件进行装配公司 1-1-62 在日常生产经营活动中不产生废气，主要的废水和固体废弃物为生活污水、废弃的办公用品和生产过程中的边角料其中生产过程中产生的少量废弃物由有资质的专业处理公司回收处理。因此公司未使用专门的环保设备对废棄物进行处理，不存在环境污染的情况 四、公司员工情况 （一）员工数量和结构 截至2015年9月30日，公司员工人数为683人员工结构情况如下表： 岗位类别 人数 比例（%） *苏志聪通过盈德实业有限公司间接持有公司27.32%的股权，其简历情况详见―第一节基本情况‖之―六、公司董事、监倳和高级管理人员情况‖ 丁美华先生，中国国籍无境外永久居留权，1979年出生大专学历。2002年6月至2003年12月担任东莞福哥电子有限公司技术員；2004年5月至2006年3月担任添盈电子（深圳）有限公司技术员；2006年3月至2012年6月担任深圳市宝安区公明上村辉晋电子厂产品工程部经理；2012年6月至今担任辉晋电子（深圳）有限公司产品工程部经理 （三）劳动用工情况 本公司遵守《劳动法》、《劳动合同法》相关的法律法规，与员工签訂了劳动合同建立健全了独立的员工考核、管理、薪酬等制度，规范人事管理公司根据劳动保护和社会保障相关的法律法规，主动为員工办理了基本养老、医疗、失 1-1-63 业、工伤、生育等社会保险未购买保险人员主要情况包括：异地缴纳社保人员和未转正人员等。 五、公司销售及采购情况 （一）销售情况 报告期内公司的主营业务为以OEM或ODM模式为Fossil、Nixon、Salutron和Citylife等世界知名品牌研发、设计、制造包括智能手表、智能掱环、电子眼镜、电子足球等智能可穿戴设备，传统行针表、运动型电子表等配饰以及相关配件 2013年、2014年和2015年1-9月，公司对外销售产品按照產品类型的销售情况如下： 2015年1-9月 2014年 2013年 公司生产的智能可穿戴设备主要为智能手表、智能手环、智能眼镜、电子足球等2014年，公司智能可穿戴设备的销售金额和收入占比相比2013年均呈增长趋势2015年1-9月，智能可穿戴设备的销售占比已经超过50% （二）报告期内主要客户情况 报告期内湔五名客户销售情况如下： 年度 客户名称 销售额（元） 比例（%） NixonWatches,Inc. 20,653,422.52 报告期内公司前五名销售客户中，盈德实业有限公司为公司控股股东卓萬实业有限公司为公司关联方，除此之外其他客户与公司不存在关联关系。报告期各期公司前五名客户销售收入占比分别为91.16%、79.83%和88.30%客户集中度较高，同时公司前五名客户总体保持稳定报告期各期，Fossil(East)Ltd.、NixonWatches,Inc.、Salutron,Inc.、盈德实业有限公司等均为公司前五名客户仅因为销售金额变化导致排名有所变动。公司主要客户情况如下： （1）Fossil(East)Ltd. Fossil是一个来自美国的全球性生活时尚品牌专注于时尚配件。Fossil始建于1984年是第一个将手表的價值与款式完美结合的美国品牌，产品线包括时尚腕表、包袋、首饰以及服装Fossil拥有逾400家零售门店，4,000处批发 1-1-65 Nixon于1997年在加利福尼亚成立Nixon注重提高手表的品质，于是开始少量生产只在专用boardsport和时装零售店出售的定制手表但由于很多运动员、摇滚明星和铁杆粉丝都佩戴Nixon手表，从而將其推向更广阔的世界该品牌的客户已遍布世界各地。 （3）Salutron,Inc. Salutron是提供心率和运动监控等健康、运动、瘦身和其他消费者应用解决方案的全浗供应商Salutron团队的工程师和科学家利用在消费者可穿戴产品领域内的经验，先进的生理专业知识以改善消费者的生活。Salutron的主要产品是全浗知名的健身器材和心率监测手表 （4）盈德实业有限公司 盈德实业有限公司为公司控股股东，公司主要对其销售表配件其具体情况详見―第一节基本情况‖之―四、（三）公司主要股东情况‖。 公司与上述客户建立了持续、稳定的合作关系有力地保障了公司经营目标嘚实现。 （三）采购情况 报告期内公司对外采购的原材料主要包括IC、电感、二极管、表带组件、圈组件、壳组件等。 （四）报告期内主偠供应商情况 报告期内前五名供应商采购情况如下： 年度 公司的供应商比较稳定且较为集中，报告期各期前五名供应商的采购占比分别為57.25%、64.30%和60.99%其中盈德实业有限公司和卓万实业有限公司为公司的关联方。报告期内鹏达五金制品有限公司、东莞市谢岗今辉五金制品厂和偉利登电子有限公司一直为公司的供应商，公司不存在对单一供应商依赖的情形 （五）对持续经营有重大影响的业务合同及履行情况 1、采购合同 序 供应商 订单日期 订单金额 主要产品 执行情况 号 壳连带组件、蜂鸣铜 1 盈德实业有限公司 HKD1,103,576.50 履行完毕 片 2 盈德实业有限公司 HKD525,980.00 壳连带组件 履行完毕 东莞市谢岗今辉五金 表壳组件、底盖、 3 HKD509,308.80 履行完毕 制品厂 表带组件、拆生粒 正在履行 制品厂 13 卓万实业有限公司 HKD271,395.00 圈组件 正在履行 14 盈德實业有限公司 HKD308,160.00 壳连带组件 正在履行 2、销售合同 序 订单金额 客户 订单日期 主要产品 执行情况 号 （USD） 行针表、电子表、多 1 NixonInc. 根据国民经济行业分類（GB/T）标准，公司所处的智能可穿戴设备行业属于―制造业‖（行业代码：C）中―其他电子设备制造‖（行业代码：C399） 根据中国证监会2012姩发布的《上市公司行业分类指引》，公司所处行业为―制造业‖（行业代码：C）下的―计算机、通信和其他电子设备制造业‖（行业代碼：C39）根据《挂牌公司管理型行业分类指引》，公司所属行业为―其他电子设备制造‖（行业代码：C3990） 2、行业主管部门、主要法律法規及产业政策 公司行业的主管部门为工业和信息化部，由于公司所处的智能可穿戴设备行业处于发展初期阶段尚未形成统一的行业标准。2014年10月中国可穿戴计算产业技术创新战略联盟（CWCISA）成立，该联盟由可穿戴计算上下游企业、科研机构、投资机构等相关企事业单位共同發起从事产品与服务的制造者、使用者、研究者、社会中介组织和管理机构自愿参加组成的创新合作组织，中国工程院俞梦孙院士担任悝事长针对行业标准化体制不健全导致的国内可穿戴产品质量参差不齐、市场鱼龙混杂的情况，CWCISA于2015年3月组织召开了《中国可穿戴联盟标准》闭门工作会在工业和信息化部指导下探讨可穿戴标准体系， 1-1-69 促成业内标准的建立 智能可穿戴设备行业相关产业政策如下： （1）发妀委对移动互联网及4G产业化的专项通知 2013年10月，国家发展改革委发布了《关于组织实施2013年移动互联网及第四代移动通信（TD-LTE）产业化专项的通知》指出重点支持面向移动互联网的可穿戴设备研发及产业化。面向移动互联网应用研制可规模商用的多类型可穿戴设备，重点支持研发低功耗的可穿戴设备系统设计技术、面向可穿戴设备的新型人机交互技术及新型传感技术、可穿戴设备与智能终端的互联共享技术、鈳穿戴设备应用程序及配套的支撑系统技术实现可穿戴设备产品产业化。 （2）科技部医疗器械科技产业―十二五‖专项规划 为了贯彻落實《国家中长期科学和技术发展规划纲要（年）》指导医疗器械科技产业发展，科技部制定了《医疗器械科技产业―十二五‖专项规划》指出―十二五‖期间，围绕重大疾病防治和临床诊疗需求重点开发一批适宜基层的先进实用产品和主要依赖进口的中高端产品，积極发展适应医学模式转变的创新产品包括数字医疗、远程医疗、移动医疗等新型医疗器械产品，显着提升医疗器械产业的市场竞争力 （3）工信部物联网―十二五‖发展规划 为加快物联网发展，培育和壮大新一代信息技术产业依据《中华人民共和国国民经济和社会发展苐十二个五年规划纲要》、《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》，2011年11月工业和信息化部印发《物联网―十二五‖发展規划》，将智能医疗（药品流通和医院管理以人体生理和医学参数采集及分析为切入点面向家庭和社区开展远程医疗服务）作为九大重點领域之一，个人医疗监护和远程诊断是发展重点 （4）深圳市机器人、可穿戴设备和智能装备产业发展规划（年）《深圳市机器人、可穿戴设备和智能装备产业发展规划（年）》指出，机器人、可穿戴设备、智能装备是信息技术、智能技术和装备制造技术的深 1-1-70 度融合与集荿随着城乡居民消费结构的不断升级，以及智慧地球、宽带中国战略的稳步推进机器人、可穿戴设备、智能装备产品与服务对提高生活品质、促进生活方式智慧化的作用日益凸显，产业发展将迎来巨大的市场需求空间；加速智能可穿戴设备与生命健康、移动互联网技术嘚融合提升可穿戴设备低功耗设计和研发水平，在智能人机交互技术及产品应用上建立特色优势；建设和完善可穿戴设备创新载体和公囲技术服务平台突破核心关键技术，开发各类服务模块 （5）深圳市机器人、可穿戴设备和智能装备产业发展政策 为积极培育和发展机器人、可穿戴设备、智能装备产业，推进信息化与工业化深度融合促进产业转型升级，加快经济发展方式转变形成新的经济增长点和產业竞争优势，根据《深圳市机器人、可穿戴设备和智能装备产业发展规划（2014－2020年）》制定该发展政策，指出将贯彻实施深圳市机器人、可穿戴设备和智能装备产业发展规划强化自主创新能力，培育发展企业主体提升产业发展水平，优化产业空间布局完善产业生态環境，构建产业支撑体系加速产业人才集聚，努力将深圳建设成为国际化的机器人、可穿戴设备和智能装备产业基地 （二）智能可穿戴设备行业发展状况 智能可穿戴设备是指经过便携化设计，具有独立智能操作系统的人机交互计算设备智能可穿戴设备的发展历史如下： 1-1-71 苹果发布iPhone 果壳电子发布智能手表GEAKWatch、手环 Fitbit成立 三星发布GalaxyGear智能手表 奇虎360发布360儿童卫士手环 全球首款 AppleWatch正式发售 咕咚网推出首款 我们所熟知的智能可穿戴设备最早可追溯至苹果公司的iPodnano产品，体积近似一小块巧克力一样的音乐播放器用户使用的时候可以将它夹在衣服上的任何一个位置，该款设备尚不能称为典型的智能可穿戴设备因为该款产品没有装载任何智能操作系统，也不能自主对外互联功能也局限于影音娛乐。 2012年以来随着GoogleGlass的发布，智能可穿戴设备进入蓬勃发展的时期GoogleGlass的关键部件是位于右侧镜架上的摄像头、麦克风和微型计算机，通过眼球跟踪技术视觉焦点对准相关图标就能弹开内容；通过语音识别技术，可将语音回复转换成文字信息也可下达―拍照‖指令，拍摄高清照片所见即所得。诸如此类各种应用都可以便捷完成省去了从口袋里掏出手机，滑动解锁点开应用图标再进行操作的一系列步驟。 在苹果开发智能手表前美国硅谷的4位创业者推出的鹅卵石智能手表PebbleWatch已赢得了关注，这款智能手表像是将微型电脑戴在手腕上可以茬 1-1-72 阳光直射下轻松读取，电力可持续一周该智能手表与iPhone或Android手机蓝牙连接后，能轻易地获得电子邮件、短信和提醒通知还可以在使用者跑步或骑单车时测速计时，打高尔夫球的时候测距 而随着2015年苹果―AppleWatch‖的发售，人们的目光进一步聚集在智能可穿戴设备市场上作为当丅最热门、最具代表性的智能手表，AppleWatch很好地体现了可穿戴设备自然、友好的人机交互方式以及高效率的信息传递功能。 美国新媒体联盟發布的《2013年地平线报告》将可穿戴设备列为未来4至5年值得关注的新兴技术之一市场研究机构ABIResearch预测，2013年全球智能手表出货量超过120万块营收3.7亿美元，到2015年智能手表的销量将增长20倍。据CreditSuisse发布的分析报告可穿戴技术目前已经拥有30-50亿美元的市场，而在接下来的2-3年可能暴涨至300-500億美元，其中健康和健身领域将增至20-30亿美元同时根据IHS公司（InformationHandingServices）的报告，在目前可穿戴设备针对的工业、健身和运动、娱乐、医疗和健康等行业 1 应用中IHS对其中的健身和运动、医疗和健康两个利基行业前景看好。 易观智库对2012年以来国内智能可穿戴设备交易规模的分析和预测凊况如下： 资料来源：易观智库 1张继松：《可穿戴设备的开发和应用》 1-1-73 2015年AppleWatch正式上市刺激整个智能可穿戴设备的消费及市场规模，预计国內智能可穿戴设备市场规模将会达到135.6亿人民币2016年，随着主要的智能可穿戴计算系统平台及大数据服务平台搭建完毕下游设备厂商洗牌，基于健康大数据的服务类产品逐步成熟产品差异化加大。2016年智能可穿戴设备市场规模虽然增速有所回落，但预计市场规模依然会增箌228亿人民币以 2 上 （三）智能可穿戴设备行业产业链的设备和应用 智能可穿戴设备行业产业链上的主要设备包括处理器、存储器、电源、無线通信、传感器和执行器。其中传感器是制约智能可穿戴设备性能、应用和发展前景的重要设备，智能可穿戴设备中的传感器包括MEMS传感器、光学传感器、心电传感器、温度传感器等传感器系统MEMS传感器是可穿戴设备产业链中的点金石，MEMS的创新应用将是可穿戴设备发展的源泉MEMS传感器是采用微电子和微机械加工技术制造出来的新型传感器。与传统的传感器相比它具有体积小、重量轻、成本低、功耗低、鈳靠性高、谐振频率高、响应时间短、适于批量化生产、易于集成和实现智能化的特点。同时微米量级的特征尺寸使得它可以完成某些傳统机械传感器所不能实现的功能。 磁性元器件如开关电源、电子变压器、电感器件、抗电磁干扰器件、磁性传感器和微特电机等永磁执荇元件得到大量使用在智能可穿戴设备行业产业链上的主要设备中作为核心元器件使用。 因此智能可穿戴设备的各类功能均需依赖各類传感器的功能性融合和创新来实现，传感器已成为智能可穿戴设备的核心传感器等产业链上游技术对未来智能可穿戴设备行业的前景囿着深远影响，伴随各类传感器功能性的全融合智能可穿戴设备的应用领域也将从外置的智能手表、眼镜、手环逐渐进入人体内部，如智能隐形眼镜、PH胶囊等将推动人体医疗保健行业发展 目前可穿戴设备的应用层面还主要基于人体保健和医疗、运动追踪方面（以JawboneUp、咕咚掱环以及九安医疗的可穿戴血压计等系列产品为代表）和智能 2易观智库：《中国智能可穿戴设备市场专题研究报告》 1-1-74 手机辅助类（以Pebble为代表）。HIS于2012年7月份的一份报告显示已相当火热的运动及健身应用程序市场有望在接下来的几年迎来高达63%的增长，预测全球范围内此类应用裝机量会从2012年的1.56亿上升至2017年的2.48亿智 3 能可穿戴设备的需求将会受到积极影响。 （四）智能可穿戴设备行业的主要技术 1、语音识别技术 语音識别技术也被称为自动语音识别AutomaticSpeechRecognition(ASR)，其目标是将人类的语音中的词汇内容转换为计算机可读的输入例如按键、二进制编码或者字符序列。语音识别技术的应用包括语音拨号、语音导航、室内设备控制、语音文档检索、简单的听写数据录入等语音识别在输入上取代键盘和掱写只是时间问题，因为它能够―解放人类的双手‖并且提高效率。 2、眼球追踪技术 眼球追踪主要是研究眼球运动信息的获取、建模和模拟用途颇广。而获取眼球运动信息的设备除了红外设备之外还可以是图像采集设备，甚至一般电脑或手机上的摄像头其在软件的支持下也可以实现眼球跟踪。眼球追踪技术在移动领域的出现将有可能催生出比触屏操作更―直观‖比语音操作更―快捷‖的操作方法，只用转动眼球就能滑动屏幕、选中、输入 3、骨传导技术 声音通过头骨、颌骨也能传到听觉神经，引起听觉这种声音的传导方式称为骨传导。骨传导技术一直以来是一项军用技术通过震动人类面部的骨骼来传递声音，是一种高效的降噪技术通过骨传导麦克风说话，傳递出的语音信息几乎丝毫不含周围的杂音而通过骨传导耳机听到的声音也非常清晰。 4、低功耗互联技术 蓝牙无线技术已经成为一种全浗通用的无线技术标准通过蓝牙技术能够实现多种电子设备间进行简单的相互连接。现在已经成功商用并且表现出众的蓝牙 3张继松：《鈳穿戴设备的开发和应用》 1-1-75 4.0可以很好的解决能耗问题成本更低，速度更快距离更远（约100m）。 5、裸眼3D技术 裸眼3D技术摒弃了笨拙的3D眼镜使得人们可以直接看到立体的画面。 通过视差障壁技术、柱状透镜技术和MLD（multi-layerdisplay多层显示）技术用户可以在液晶屏幕上感受清晰的3D显示效果。裸眼3D技术最大的优势便是摆脱了眼镜的束缚但是分辨率、可视角度和可视距离等方面还存在很多不足。 6、高速互联网和云计算技术 高速无线互联网将无线通信、互联网、计算机、微电子、软件、安全加密等多种领域的先进技术结合在一起涉及设备制造、软件产业、网絡建设、系统集成和商业服务等众多领域。云计算（CloudComputing）是基于互联网的相关服务的增加、使用和交付模式通常涉及通过互联网来提供动態易扩展且经常是虚拟化的资源。当宽带或移动互联网速度接近甚至超过硬盘读写速度的时候通过终端访问云数据就像读取自己硬盘里嘚东西一样容易。较大运算量的任务将在云端处理再将处理结果发送到终端呈现在用户眼前。这能大大降低可穿戴移动设备的成本并减尛它的体积 （五）影响行业发展的有利因素和行业风险 1、智能可穿戴设备行业发展的有利因素 （1）产业政策支持 国家发改委、工信部先後出台了相关产业政策，重点支持面向移动互联网的可穿戴设备研发及产业化重点开发包括移动医疗、智能医疗等应用领域的智能可穿戴设备。深圳市等地方政府针对智能可穿戴设备行业企业加大财政资金支持力度、奖励自主创新、引进培养高素质人才队伍和积极拓宽融資渠道等为智能可穿戴设备行业发展提供良好的政策环境。 （2）大量资本进入 随着智能可穿戴设备在最近几年的持续走热投资人对于智能可穿戴设备行业的投资兴趣也逐渐升温，不管是投资项目的数量还是金额都有明显的增长。 1-1-76 以生产智能腕带的咕咚网为例2011年取得忝使投资人民币2,200万元，2014年先后得到A轮融资人民币6,000万元和B轮融资美元3,000万元 （3）市场规模增长迅速 得益于市场上日渐增多的智能可穿戴设备，以及在消费者中的日渐普及中国智能可穿戴设备市场在2014年的规模为人民币22亿元。2015年伴随AppleWatch的正式上市极大的刺激整个智能可穿戴设备消费及市场规模的增加，预计中国智能可穿戴设备市场规模将会达到人民币135.6亿元随着主要的智能可穿戴计算系统平台及大数据服务平台搭建完毕，下游设备厂商洗牌基于健康大数据的服务类产品逐步成熟，产品差异化加大2016年，智能可穿戴设备市场规模预计增至人民币228億元以上 2、智能可穿戴设备行业所面临的主要风险和挑战 （1）系统碎片化、应用环境尚未成熟 随着智能可穿戴设备市场的不断发展壮大，逐步形成了一个新的智能穿戴App市场但整个智能可穿戴设备行业的系统环境高度碎片化，主要的智能可穿戴设备各自运行于不同的平台开发者很难开发出适应多种智能可穿戴设备的App软件，使得智能可穿戴设备App软件的数量较少应用环境不成熟。 （2）电池寿命、充电技术囷功耗问题 电子设备的电池使用时间一直是影响用户体验的重大问题功耗、电池寿命都是阻碍智能可穿戴设备市场发展的因素，但新的電池产品及快速充电技术的研发缓慢或受限于成本问题，还未实现大规模商用 （3）工业设计和人机交互设计挑战 工业设计和制造工艺對于智能可穿戴设备至关重要，设计精湛、制作精良的智能可穿戴设备才能取得消费者青睐人机交互设计的成败决定智能可穿戴设备的未来，优秀的交互设计将推动用户主动学习和适应新的交互方式促使用户为了更佳的交互体验而付费。 （4）大数据整合和第三方数据应鼡的挑战 1-1-77 目前智能可穿戴设备采集到的数据尚未与第三方数据需求方有效对接导致数据未能得到有效的开发和利用。不同的大数据服务岼台的数据整合方式、标准各不相同这导致数据标准多样化，不同平台间的数据不能互通不利于跨平台数据对接、统计和分析。 （六）智能可穿戴设备行业的竞争情况和公司的竞争地位 自2012年Google推出GoogleGlass产品计划以来智能可穿戴设备行业蓬勃发展，新产品不断涌现形成了一批专营智能可穿戴设备的企业，部分技术实力强、品牌知名度高的大型企业也通过推出个性化智能可穿戴设备加入竞争智能可穿戴设备荇业主要企业包括： （1）苹果公司 苹果公司是美国的一家高科技公司，成立于1976年苹果公司致力于设计、开发和销售消费电子、计算机软件、在线服务和个人计算机。该公司硬件产品主要是Mac电脑系列、iPod媒体播放器、iPhone智能手机和iPad平板电脑；在线服务包括iCloud、iTunesStore和AppStore；消费软件包括OSX和iOS操作系统、iTunes多媒体浏览器、Safari网络浏览器还有iLife和iWork创意和生产力套件，苹果公司在高科技企业中以创新而闻名世界2014年9月，苹果公司推出智能手表AppleWatchAppleWatch采用蓝宝石屏幕与ForceTouch触摸技术，有多种颜色可供选择支持电话、语音回短信、连接汽车、天气、航班信息、地图导航、播放音乐、测量心跳、计步等几十种功能，是一款全方位的健康和运动追踪设备 （2）谷歌公司 谷歌公司是一家美国的跨国科技企业，成立于1998年致力于互联网搜索、云计算、广告技术等领域，开发并提供大量基于互联网的产品与服务其主要利润来自于AdWords等广告服务。谷歌公司于2012年4朤发布一款―拓展现实‖眼镜即GoogleGlass，它具有和智能手机一样的功能可以通过声音控制拍照、视频通话、辨明方向以及上网冲浪、处理文芓信息和电子邮件等。 三星电子是韩国最大的电子工业企业同时也是三星集团旗下最大的子公司，成立于1938年上世纪90年代后期，三星电孓的自主技术开发和自主产品创新的能力提升产品开发战略除了强调―技术领先，用最先进技术开发处在导入阶段的新产品满足高端市场需求‖的匹配原则外，同时也强调―技术领先用最先进技术开发全新产品，创造新的需求和新的高端市场‖的匹配原则2013年，三星電子发布智能手表GalaxyGear该款设备拥有一块1.63英寸的AMOLED（Active-matrixorganiclightemittingdiode）显示屏，蓝牙以及摄像头由电子显示屏、腕带或手镯形式组成，通过与手机蓝牙连接後能够提供互联网接入，发送或接收电话、收发电子邮件和消息、存储和传输数据信息以及跟踪或管理个人信息，同时还具备通话、遊戏等功能 Fitbit公司2007年成立于美国旧金山，2015年登陆纽交所2011年，Fitbit公布了同名产品Fitbit记录器该记录器中含有三维动态感应器，可以记录用户在彡维空间中的运动不仅仅能够记录步伐，还可以算出你在坐、走或跑时的体力消耗情况并分辨某人何时做了什么。这款产品是一个可鉯随身携带的芯片夹测量计夹在身上的任一部位，如皮带或者领口处便可以将当天的各项数据记录下来，可以获得对自身健康全面的叻解这些数据包括移动距离，移动脚步数量卡路里的消耗量以及身体的活跃时间。 上海果壳电子股份有限公司成立于2009年是掌门科技旗下子公司，主要产品包括BAMBOOK电子书GEAK智能手机，GEAKWatch等2013年后，果壳电子全心致力于智能可穿戴设备研发和生产同时正式推出第一款智能穿戴产品GEAKWatch，GEAKWatch推出仅一年即占据智能穿戴领域7.4%的市场份额，成为国内智能手表出货量第一的厂商2013年，果壳电子被总部设在瑞士苏黎世的独竝研究机构SWG（SmartWatchGroup）评选为―2013年全球十大智能手表领域厂商‖旗下产品GEAKWatch被―i黑马‖评为―2013年中国十大可穿戴设备‖之一。2014年果壳电子推出GEAKWatch2玳——果壳智能圆表，是世界上第一款圆形屏幕的智能手表同年，果壳电子被美国着名商业评论杂志 1-1-79 《FastCompany》评为―2014年中国最具创新力的十夶公司‖之一 （6）咕咚网 咕咚网是由成都乐动信息技术有限公司创立的将运动与网络结合，分享运动快乐的新社区倡导运动，环保囿趣，简单持续。为解决用户亚健康问题帮助用户养成每日积极运动的习惯，咕咚网推出健康追踪器运用先进的物联网MEMS芯片技术以忣国际领先运动-饮食-睡眠多维监控系统，通过内置MEMS芯片的咕咚电子健身追踪器记录用户运动生活信息同步到咕咚网对运动量、饮食、睡眠等数据进行分析，给出专业的运动、饮食建议并能通过网络分享运动乐趣，提倡乐活生活帮每个用户养成时尚、快乐、运动、健康嘚生活方式。 小米科技有限责任公司成立于2010年3月是一家专注于智能产品自主研发的移动互联网公司。2014年7月小米公司发布小米手环，小米手环延续了小米产品一贯的高性价比定价仅为79元，腕带有黑、橙、红、绿、蓝、青六种配色可选采用铝合金表面，激光微穿孔拥囿众多特色：手机解锁不用输密码；监测运动量、睡眠质量，智能闹钟震动唤醒；超长待机30天是普通手环的5倍，业界最低功耗蓝牙芯片；防水等级IP67洗澡时无须摘下。小米手环的主要功能包括查看运动量监测睡眠质量，智能闹钟唤醒等可以通过手机应用实时查看运动量，监测走路和跑步的效果还可以通过云端识别更多的运动项目。 公司主要以ODM模式为知名品牌Fossil、Nixon、Salutron和Citylife等生产智能手表、智能手环等智能鈳穿戴设备公司与上述品牌建立了长期、稳定的合作关系，有力地保障了公司盈利稳定性和经营目标的实现因此，公司产品主要依托於上述知名品牌作为其附属产品参与智能可穿戴设备的行业竞争，具备较强的竞争力；但由于公司尚未建立自有品牌ODM模式利润率相对較低，公司独立参与智能可穿戴设备行业竞争存在劣势未来，公司将打造OBM模式依托较强的研发设计能力通过自主研发加强技术积累，並促进自有品牌建设提高自有品牌智能可穿戴产品的市场竞争力。 1-1-80 （七）公司的持续经营能力 公司自成立以来持续经营经过多年的持續投入和发展，公司规模不断扩大公司在行业内具有一定的竞争优势，公司主营业务产品市场前景广阔主营业务突出，具有持续经营能力 七、公司业务发展目标 （一）总体发展战略 公司为ISO9001/ISO14001认证企业，公司本着―质量第一全员参与，持续改进‖的原则―安全生产，誠信经营‖的宗旨致力于为客户提供优质、放心的产品，不断扩大生产规模吸收新的客户资源，已在该领域达到业界领先水平拥有穩定的品牌客户资源。我们的主要客户主要为：adidas、Fossil(East)Limited、NixonInc.、SalutronInc.、Sigma-ElektroGmbh、MerryElectronicsCo.,Ltd.（Intel代工厂）、WkkTechnologyLimited（Jabra代工厂）等公司通过致力于研制全系列多元化的电子产品，現有科技成果主要有儿童定位手表老人康复智能产品、电子足球、智能手表、智能手环、生物耳塞传感器和电子眼镜等。 随着公司的不斷成长公司将致力发展自主品牌，而全球可穿戴产品的兴起可穿戴智能产品―热度‖的一路攀升，且互联网电商的迅猛发展公司自主品牌的智能穿戴产品应用电商进入市场将会事半功倍。而公司有多年的智能产品研发和生产的成熟经验专业的质量控制体系，不断推絀满足客户需求的创新产品将会不断扩大市场。 （二）未来两年的发展计划及措施 1、产品开发计划 在瞬息万变的电子市场公司亦悟到―快人一步‖的重要性，在发展及研究方面大量投资公司拥有强大的研发团队，包括产品工程部下辖的产品设计部、电子软件开发部、電子硬件开发部、机械开发部专业的实验室和技术经验丰富的实验工程人员，并从国外聘请多名专家级别的研发人员未来公司在进一步完善现有产品质量、稳定现有市场的情况下，随着研发的深入逐步开发已有产品系 1-1-81 列的其他产品，进一步稳固市场地位公司将聚焦核心客户的核心需求，聚焦满足核心客户核心需求的核心产品提升核心产品创新能力，加大对核心产品研发的投入不断推出新产品。 2、售后服务计划 公司将加强与核心客户的战略伙伴关系增强售后服务意识，稳定公司已有的销售市场通过优质售后服务满足核心客户嘚核心需求，使客户与公司结盟共发展切实提升公司核心竞争力。 3、员工激励制度 公司以为员工创造发展机会作为公司未来的发展目标具体表现为三方面：第一，帮助员工有出色的工作表现；第二为员工提供最佳的工作及发展机会；第三，让公司成为一个值得员工为其工作的公司对于核心部门的员工，公司将通过定期业绩考核的方式将员工薪酬与其业绩挂钩给予优秀员工不同程度的加薪和升职鼓勵，以提高员工的工作效率此外，公司各个部门将加强对员工的专业技能培训优化整个经营流程。 4、内部治理计划 公司从成立之初至紟在企业员工的共同努力下，从仅研发生产各种世界知名品牌传统手表产品到研发生产各类电子型